Список проголосовавших за комментарий "Стас Бржозовский, <br/> Вы писали статью — там я так и не разобрался с дельтой, как мерой вероятности и что вероятность пута больше заложена в БШ.<br/> Я думаю, анализировал пример — но так и не прояснилось пока (нужно еще время или под другим углом взглянуть.)<br/> <br/> В улыбке используется IV, но можно волу поставить константной, а имплементировать дельту (или вероятность исполнения) -«какая вероятность что цена уйдет выше (ниже) при константной волатильности»<br/> на сайте алор есть «структ продукт» — опционы, там примерно так рассматривается… сейчас не под рукой схемки"