Список проголосовавших за комментарий "Марковиц напрямую нигде не работает — получаются очень странные портфели из-за того что вы никогда не имеет точных данных по матожиданиям и ковариациям. Есть множество способов как с этим бороться. Один из первых подходов был разработан в Голдмане <a href="/r.php?u=https%3A%2F%2Fen.wikipedia.org%2Fwiki%2FBlack%25E2%2580%2593Litterman_model&s=1293277099">en.wikipedia.org/wiki/Black%E2%80%93Litterman_model</a><br/> <br/> На данный момент есть множество способов борьбы с проблемами прямого использования Марковица. Отличный обзор есть в книге <a href="/r.php?u=https%3A%2F%2Fwww.amazon.com%2FRobust-Portfolio-Optimization-Management-Fabozzi%2Fdp%2F047192122X&s=104494350">www.amazon.com/Robust-Portfolio-Optimization-Management-Fabozzi/dp/047192122X</a><br/> <br/> Пользуюсь одним из указанных в ней способов"