Список проголосовавших за комментарий "wertiks, У вас есть опцион, который имеет временной распад, волатильность и прочее. Вы моделируете опцион, только базовым активом. Когда вы нарезаете дельту, то это фактически получение теты, которую вы теряете на опционе. Если при этом растет вола опциона это идет вам в плюс. Так как, реально, эти процессы неэффективны там имеется арбитраж. <br/> Я об этом много писал, читайте."