Список проголосовавших за комментарий "sortarray sortarray, объемы лонга и шорта на рынке одинаковы.<br/> <br/> А объем лонга/шорта конкретно у инвесторов по валюте — различный, потому что у них может быть зеркалирующая сторона. Например, экспортеры продают валютную выручку не из инвестиционных соображений, а из соображений потребности национальной влаюты (уплата налогов, например). Покупают валюту у них банк-резидент из их страны. Соответственно, институицональные инвесторы — банки, хедж-фонды уже из инвестиционных соображений становятся нетто-покпуателями валюты.<br/> <br/> То есть вопрос в том, как на валюту/актив смотрит именно инвесторское сообщество, очищая эту позицию от агентов, которые торгуют валютой исходя не из инвестиционных, а текущих расчетных соображений.<br/> <br/> Я понимаю, что логика в этом. "