Список проголосовавших за комментарий "Алексей Косырев, да, серьезные проблемы могут быть только из-за проданных опционв. оптимальная позиция как праивло содержит и купленные и проданные опционы. если зазеваешься и рынок слишком быстрой войдет в область проданных, то можно испытаьь большие проблемы. на купленных как правило максимальный риск можно оценить как потерю половины временной премии, но даже этот риск, при актитвном управлении (дельта-хедж) очень невелик. тем более что резко он, как правило, вообще не проявляется. ГО может сильно повышаться, поэтому не надо работать со 100% ГО. К тому же, если у вас 100% ГО и вдруг возникли интересные возможности — вы ими не сможете воспользоваться. Так что рукомендую не более половины счета на ГО, а скорее всего и того меньше даже при активном дельта-хедже"