Список проголосовавших за комментарий "broker25, ссылка на статью есть в первой части публикации.<br/> 2. В общем-то вся статья и есть о преимуществе совместной регрессии. Суть в выделении общего компонента, который отражает совместную коинтеграцию активов на основе общего фактора. Понятно, что в отдельных регрессиях этот компонент будет смешан с другими факторами, которые присущи только двум взятым активам.<br/> 3. А зачем вам цены? Вы же торгуете спред, вам нужно только знать коэффициенты для каждого актива, которые вы легко вычислите из первого уравнения"