Список проголосовавших за комментарий "как обычно. Проданная волатильность, это много проще делать именно с колл спрэдом.<br/> Тут важно понимать не насколько быстрый будет рост, а через сколько он настанет.<br/> Если он допустим произойдет завтра, это много жуже. Забиваем такой сценарий, скажем из-за смещения улыбки 145 000 заходит в деньги и по нему вола — 2% от текущей и 160 000 — 4% по воле + 1 тета.<br/> Видим дельу порядка -30. Изме5нился наш долгосрочный прогноз? действитеьно все проблемы решены? ну тогда невопрос начинаем хеджить… но постфактум, пусть это нам подтвержит вола а раньше 145 000 я бы не дергался, может максимум 1/3 дельты бы хеджил на отрезке от 145 000 до 155 000, дальше опять в зависимости от того когда это дальше будет"