Список проголосовавших за комментарий "noHurry, все делается по принципам строительства дельта-нейтральных позиций. Чтобы купить фьючерс ES, нужно купить кол на ES + продать пут ES, а дельту подобрать количеством.<br/> Если у вас продан ESU за 2095, то вы против этой продажи покупаете колл 2095 и продаете пут 2095. Дельта такой позиции равна единице, что значит, что движение ES вверх на один пункт будет полностью компенсировано опционной позициией, и у вас не будет убытков. Это хедж. Но то же самое можно делать, когда у вас короткая позиция в убытках, и цена ES растет. Синтетическая покупка фьючерса позволит вам снизить убытки от движения цены против вашей короткой позиции.<br/> Это классика жанра))"