Список проголосовавших за комментарий "Marco, спасибо. Правильно ли понимаю, что строим эмпирическое распределение по истории, и потом смотрим какое из теоретических больше похоже на эмпирическое?<br/> <br/> Если да, то тут есть большие сомнения. Получается, из прошлого можно извлечь распределение, которое будет предсказывать будущее. И это распределение будет самым правильным.<br/> <br/> Мне ближе точка зрения, что историческая траектория цены — лишь одна из бесконечного кол-ва возможных. И по одной этой траектории невозможно восстановить истинное распределение вероятностей.<br/> <br/> Для док-ва рассмотрим обратную задачу: допустим у нас есть случайный процесс, который хорошо описывает рынок, в нем есть случайное блуждание с переменной волатильностью, с гэпами, с всплесками волы и возвратом к средней воле, вола волы (что-то вроде <a href="/blog/212273.php">модели Хестона + гэпы</a>). С его помощью мы можем сгенерить миллион разных траекторий цены и получить истинное (для нашего процесса) распределение на экспу D. Теперь берем только одну из сгенерированных траекторий. Разве мы сможем по ней одной восстановить распределение D?"