Список проголосовавших за комментарий "Анохин Алексей, <br/> <br/> Это не имеет значения. Арбитража между одним и тем же активом на разных торговых площадках в рамках гипотезы непредсказуемости не может быть. А если Вы предполагаете взаимосвязь между активами, то уже предполагаете предсказуемость, так как движение одного актива зависит от другого. То же самое можно сформулировать и для опционов через размер премии. Собственно модель Блека-Шоулза это и подразумевает. И если премия всегда равна «справедливой», то и в опционах ничего не заработать."