Список проголосовавших за комментарий "Alex Craft, <br/> <br/> > Тогда получается как первое приближение, мы просто получаем единый рыночный риск премиум для всех акций, как функция от единого параметра безрисковой ставки, вообще не учитывая волатильности<br/> <br/> Это совсем грубое приближение. Все-таки есть активы более и менее чувствительные к рыночному риску. Из очевидных — покупка с плечом, и фирмы неявно тоже содержат внутри разное плечо за счет долгового финансирования"