Список проголосовавших за комментарий "Георгий Аведиков, понял твою логику.<br/> А мне как раз как потребителю, интересно отсечь весь-пресс релиз, который и так везде и увидеть именно собственное вью.<br/> <br/> хочешь мое вью?<br/> <p>👉впечатление в целом пока положительное</p><p>👉компания “гайдит” EBITDA 2024 на уровне 170-175, но я не думаю, что она будет ниже 190, а скорее ближе к 200 млрд.</p><p>👉мой консервативный прогноз EBITDA2025 = 220 млрд, EV/EBITDA(25)=6,7</p><p>👉без сегментов Е-Коммерс и Эксперименты EV/EBITDA(25) была бы = 4,5, на уровне текущих мультов Газпрома и Русгидро😁</p><p>👉тем не менее моя рабочая гипотеза, что акции Яндекса не будут выглядеть лучше рынка в ближайшие месяцы!</p><p>📉у акций низкая дивдоходность и отсутствует краткосрочный драйвер </p><p>📉14 млн акций из прошлой программы мотивации будут переходить (переходят) сотрудникам и могут попасть на рынок в ближайшие полгода (возможно, они уже попадают на рынок)</p><p>📉При нехватке длинных дешевых денег на рынке я не уверен, что будет много желающих покупать акции Яндекса</p><p>📈Если акции Яндекса просядут от текущих уровней (3700) на 10%, я удвою свою позицию. </p><p>📈сама компания считает свои акции дешевыми</p><p>📈результат лучше рынка акции Яндекса (и другие айти компании) могут показать, когда на рынке будет большая ликвидность</p><p>👉ближайший возможный драйвер — отчет за 4 квартал, который может выйти в феврале-марте, который, как я уже сказал, может превысить ожидания по EBITDA</p> <br/> <br/> "