Список проголосовавших за комментарий "Да, проскальзывание — это проблема автоследования, если операции совершаются на открытом рынке, а не на «кухне». <br/> <br/> Почему? Потому что такое автоследование принципиально может работать только тейкерскими (не путать с рыночными) заявками.<br/> <br/> Я уже писал тут, что на комоне при медианной прибыльной (!) сделке автора меньше 0,3% от номинала «коэффициент следования» (K) больше 1.5. А что такое К? Из него легко получить доходность медианного клиента в % годовых (d0) при доходности автора d% годовых:<br/> <br/> d0=100%*(1/K-1)+d%/K-комиссия автоследования в %% годовых (1)<br/> <br/> Почему мы меряем проскальзывание в К, а не %% годовых? Потому что этот показатель не зависит от d% и не приводит к совершенно разным результатам при d%=100% и d%=-20% для проскальзывания в %% годовых.<br/> <br/> А меньше 1,1 К становится только при медианной прибыльной сделке автора больше 0,8% и практически неотличим от 1 при медианной прибыльной сделке больше 2%.<br/> <br/> А показатель медианной прибыльной сделки связан со средним временем в позиции: 0,8% в России примерно соответствует 8 часам. Так что при более высокой частоте торговли надо ориентироваться на формулу (1), подставляя в нее, как минимум К=1,5.<br/> <br/> Исправить ситуацию можно только не следованием, а априорным знанием будущих действий автора."