Список проголосовавших за комментарий "Gusan, не не, никакие «сигмы» мне не придёт в голову расчитывать даже в страшном сне)<br/> у меня есть определённые правила. они основаны на анализе состояния рынка. это НЕ математические величины и точно никакие там не греки. <br/> я уже говорил, рисунок волатильности имеет свои характеристики, и смена этих «рисунков» происходит не так уж часто. в зависимости от ситуации, либо от признаков смены этой ситуации, я выбираю в первую очередь инструментарий хеджа (спреды, календари, усиление или уменьшение степени проданной волы и т.д), который при текущей ситуации являлся бы наиболее эффективным. ну и всё, отталкиваясь от этого, я уже смотрю, насколько разумно выравнивать дельту, а (возможно!!) до каких уровней её выравнивать не стоит вообще (ведь запас по премиям при продаже волы имеется, и это весомый фактор), и какими средствами это делать."