Список проголосовавших за комментарий "DrugGoracio, там с учетом НКД цены первой части сделки РЕПО и второй части РЕПО подобраны так, что на выходе получается именно та ставка в годовых, которая котируется в стакане. У клиента, соответственно, получается эта ставка с коррекцией на комиссии биржи и брокера. Даже если сделка РЕПО с ЦК проходит в последний день купонного периода, цены подогнаны так, что все четко и все при своих.<br/> <br/> С дивами чуть иначе. Если ты размещаешь бабки под акции в день отсечки, т.е. формально у тебя уходят деньги, приходят акции, а завтра наоборот (но акции-то уже без дивов), то цены перовой и второй частей РЕПО подобраны под ставку в сделке, исходя из расчетной цены на предыдущий день, т.е. как обычно. Дивы потом приходят к тебе на спецраздел — с него ты чужие бабки никак не получишь <img smile="crazy"/>, ибо иначе их НКЦ отдаст твой брокер - и тут же уходят реальному держателю бумаг, т.к. сделка РЕПО с ЦК не подразумевает перехода права собственности.<br/> <br/> Механизм отработан до совершенства. Основная проблема: инфраструктура для розничного клиента. Трудно втиснуть комиссию, за которую брокер готов предоставить полноценный доступ, в столь небольшие по прибыли операции. Ну либо ты должен быть очень ценным клиентом в другом сегменте рынка, чтобы брокер был готов себе в «убыток» предоставлять полноценный и дешевый доступ на рынок РЕПО с ЦК в качестве бонуса. "