Список проголосовавших за комментарий "SergeyJu, можно сказать оптимизация по мотивам Марковица. <br/> <br/> Марковиц исходит из посылки, что ему откуда-то магическим образом известны ожидаемые доходности и ковариационная матрица активов с абсолютной точностью. А дальше простая математика позволяет построить портфели с оптимальными в неком смысле СКО и ожидаемыми доходностями. <br/> <br/> В реальности ожидаемые доходности и ковариация нам не известны и в лучшем случае мы можем получить не очень достоверные их оценки. Я неким образом пытаюсь учесть эту неопределенность в данных, но при этом использую общую канву из Марковица, что за счет диверсификации можно снижать риски и строить более благоприятные с точки зрения отношения риска и доходности портфели."