Список проголосовавших за комментарий "Илья Коровин, Илья, а кто Вам сказал, что правильная нейтрализация дельты зависит от статики, а не от динамики волатильности? Конечно при одной волатильности правильная дельта одна, при другой — другая. Изменилась волатильность и правильная дельта стала неправильной. Это же все надо учитывать в позиции, в том числе и имея запас свободных средств для правильной нейтрализации дельты при изменении волатильности не в сторону Вашей позиции. И то это не всегда возможно, если мы имеем дело с большим гэпом, вызывающим и гэп по волатильности. Это же все азы дельта-хэджирования в опционах.<br/> <br/> Поэтому конечно идеальный рисковик должен иметь «под рукой» адаптивную модель дельта-хэджа, чтобы оценить риск позиции. НО! Кто сказал, что абсолютно идеальные модели существуют? Это раз. А два: как применять вручную даже неидеальную модель, если клиентов тысячи, десятки или сотни тысяч?"