Список проголосовавших за комментарий "Michael, я Вас понял, мы по разному трактуем понятие новость, и понятие, влияние и содержание новости.<br/> И тут ещё вопрос практического применения. <br/> На Вашем общем примере, но чтобы было более понятно- более частный случай.<br/> Такая новость, как введение ндфл с купонов по облигациям.<br/> Согласно выводу, сделанному Вами, в момент, когда опубликовали эту идею, облигации должны были все разом снизиться в цене в течение 10 минут.<br/> Я ранее написал, что активно торгую несколькими десятками акций и пфи.<br/> Но в основном мой портфель состоит из облигаций, я совершаю по ним сделки каждый день, но не часто. Чтобы найти объекты для совершения сделок, мониторю(роботом) несколько сотен инструментов.<br/> Так вот, сползание ценника по большинству облигаций ( но при этом не по всем), причём не связанное с повышением ставки, длилось не 10 минут, и не часы, ценник после этой новости сползал неделями.<br/> Или пример со ставкой. <br/> Если участники рцб ожидают, что ставка вырастет, то ценник начинает сползать заранее, и тоже плавно. Когда выходит ожидаемая новость, то ценник вообще не меняется, ни в течение 10 минут после выхода, ни в течение недели. <br/> При этом, если вопреки ожиданиям, ставка не вырастет, а снизится, то опять таки, ценник начинает расти, но не 10 минут, новость обыгрывается минимум неделю. <br/> <br/> То есть на практике интерпретация рынком Вашего примера будет зависеть от самой новости.<br/> Если интерполировать мой пример именно на рынок 5000акций, то выход новости по положительной статистике, при том, что она и прогнозировлась положительной, действительно даст копеечное движение , которое тут же откатится. <br/> И наоборот, если вопреки ожиданиям новость будет существенно другой, например рост безработицы на 20% относительно падения безработицы в предыдущем периоде, даст не 10 минутное движение вниз. Движение будет и может затянуться на несколько недель, как было например с короной. <br/> Причём движение было плавное по тому же ртс с 155 до 87 в течение трех недель.<br/> А всего лишь выходила статистика о росте заболевших. Которая расходилась с оптимистичными ожиданиями инвесторов о том, что корона это фигня.<br/> <br/> Все зависит от того, что называть новостью. Я в это понятие вкладываю ту информацию, которую никто не ожидает.<br/> Например, одна из последних где я относительно удачно вышел.<br/> У меня были акции Энел на приличную для меня сумму, несколько миллионов. <br/> Вышла новость, которую все ждали, но её содержание никто не прогнозировал.<br/> Если бы новость была ожидаемой(о том что дивы будут), поверьте на слово, рост в ближайшие 10 минут если бы и был, то на доли процента. Потому что все кто хотел, купили уже загодя на ожиданиях дивов. <br/> А вот вышли новости обратные, что дивов не будет.<br/> По Вашей логике, в течение 10 минут акция должна была упасть на 15%. Она по факту и упала на столько. Вот только я например вышел на 4% дешевле через час. А на 15% она упала только к концу третьего дня после выхода новости.<br/> <br/> Теперь смотрите, зачем мне теоретические псевдо научные статьи, если я знаю уже как реагируют рынки на те или иные виды новостей и их содержимое? <br/> Если в этих статьях будет содержаться инфа, противоречащая эмипирическим данным, можно будет заработать на этом?<br/> Это именно псевдо научные статьи, потому что в реальной науке любая гипотеза сначала подтверждается эмпирическими наблюдениями, потом обосновывается теоретически, и только после этого принимается, как научное доказательство. "