Список проголосовавших за комментарий "A B, <blockquote>Я как бы ни к чему не призывал и ни за что не агитировал.</blockquote>так и я тоже! <img smile="drinks"/><br/> Мне эти темы тоже интересны! <strong>Вопрос поста — затраты на спред.</strong> <br/> <br/> <blockquote>Я не уверен, что наш частный инвестор способен двигать котировки даже <strong>в первой сотне ликвидных опционов</strong> на нелотерейные страйки. </blockquote><br/> вопрос о ликвидности в стакане. В этом случае конечно реакции не будет.<br/> <br/> <blockquote>Тем не менее, нам все равно <strong>необходимо иметь какую-то оценку</strong>. Можно ли ее получить? На ум сразу приходят несколько вариантов<strong>...</strong></blockquote>А зачем эта оценка вообще?<br/> Цены опционов можно рассчитать по теории в любом случае, что сейчас, что в прошлом, что на будущее. <br/> А взяв данные реальных цен опционов можно узнать их IV, с этим вопросов нет.<br/> <br/> Ваши дальнейшие рассуждения слегка не по теме, т.к. вопрос о <br/> мгновенной ликвидности и Bid_Ask спреде, <br/> теор. цене опционов и <br/> принятии решения о сделке <br/> — это 3 разных вопроса. Меня интересует только первый. <img smile="wink"/><br/> <br/> <br/> <strong>Ответ по теме</strong>: спред сильно зависит от бумаги и текущей волатильности БА.<br/> 1. Если интересует только blue chips, то спред скорее это 1% или вообще 1 шаг цены (то что выше Рэй назвал «ноль»). Наверно ровно год назад ситуация была хуже, но это локально и временно.<br/> 2. Если интересует что-то типа GME и подобное, то спред меньше 10% последние пару месяцев не был. Надо ориентироваться на 20%. Но это с лихвой компенсируется волатильностью БА.<br/> 3. Если интересует неликвид, то расходы на спред могут быть и 20%, и 50% от цены опциона! <strong>Тогда торговля будет убыточной, без шансов</strong>.<br/> <strong>И она смысла не имеет</strong>. <img smile="yes"/>"