Список проголосовавших за комментарий "_sg_, для объединения позу в опционах нужно иметь большую и конечно бОльшую, чем в линейном активе… ииии чего ж там за тэта будет такая… И какой бы ни был динамический и хитрый ДХ — гамма-фактор (ГФ) — это сколько пунктов нам нужно захэджировать, чтобы отбить тэту суммарной позиции за сутки.Кол-во рехеджей чтобы отбить тэту за сутки = (ГФ / шаг хэджа)^2… и на этом у меня когнитивный диссонанс возникает некоторый. Мы типа купленные по волатильности и ждем тренд, при этом своим мелким хэджированием мы этот тренд съедаем и из-за мелкого шага мы подвергаемся еще и риску временного распада в обмен на пока непонятно что. В общем, не все я понимаю тут умозрительно."