Список проголосовавших за комментарий "Олег Дубинский, С СИ особая история — там еще ОВП банков могут крытья, форворда, свопы — слишком много переменных<br/> Если мы возьмем банковскую систему в целом то у нее валютных обязательств больше чем валютных активов:<br/> <a class="imgpreview" href="/uploads/images/02/04/01/2020/09/10/03968fb201.png"><img src="/uploads/images/02/04/01/2020/09/10/be790ba549.png"/></a><br/> <br/> Но если смотреть по каждому отдельному банку не все так однородно<br/> Например АЛЬФА банк:<br/> <a class="imgpreview" href="/uploads/images/02/04/01/2020/09/10/850971416e.png"><img src="/uploads/images/02/04/01/2020/09/10/7847900996.png"/></a><br/> <br/> Вот нивелирование это дисбаланса называется управлением ОВП, и Siшка один из возможных инструментов для этого.<br/> А вот по товарным фьючам у банков нет и не может быть своих позиций — тут чистый арбитраж<br/> <br/> При этот корреляция Cи и USD_том почти 99% с поправкой на контанго равное (ставка ЦБ РФ- ставка ФРС-Спред)"