Список проголосовавших за комментарий "Sergey Pavlov, смотря как нестационарен… Если рынок, например, нестационарен в широком смысле, то есть нестационарны его АКФ коэффициенты, то… вероятно вы правы. А может у него вообще что-нибудь другое нестационарное — эргодичность, например.<br/> <br/> Вот и получается, что «пила» это одно, а убыточная серия — другое. Убыточная серия от чего угодно случиться может, например — от прихоти удачи, а реверсивность — совсем нет.<br/> <br/> Таким образом, лучше бы нам всё же решить задачу «в лоб» и взять какой-нибудь фильтр «пилы», например как у А.Г. Только вот в том, что «пила» это «пила», а не девичьи капризы тренда, я совсем не уверен :("