Список проголосовавших за комментарий "Kot_Begemot, ну, в их дикой америке я не знаю как они своих трейдеров насилуют.<br/> <br/> <br/> Но на фортс если Вы купили колл и он стал ГВД (с маржой равной марже фьючерса) и теперь Вы его накрываете шорт фьючерс, то маржа станет равна марже купленного опциона пут сильно-вне-денег. То есть раз в 10 меньше ГО фьючерса. И если ещё пойти навстречу взлетающей волатильности и продать страждущим этот самый очень-далекий-пут, то позиция становится синтетикой с ничтожными маржинальными требованиями."