Список проголосовавших за комментарий "Можно выдвинуть гипотезу, что при увеличении волатильности базового актива имеем прирост доходности как от движения актива, так и от изменения ожидаемой волатильности самих опционов. <br/> Но убытки так же растут в квадрате. По убыткам можно посмотреть здесь <a href="https://smart-lab.ru/blog/529491.php">smart-lab.ru/blog/529491.php</a>"