Список проголосовавших за комментарий "<p>Далеко не профи, но хочется и свое мнение высказать. Есть волатильность БА (HV) и, очевидно, эта вола меняется во времени. Задача — оценить (минимум/максимум) эту мгновенную (в данный момент времени) волу и спрогнозировать на некоторое время вперед.<br/> <br/> Считать подразумеваюмую волу (IV) на каждом отдельном страйке как среднее между бид-аском — мне кажется неправильным (даже если спред маленький). Правильнее — искать целиком модель, которая наилучшим образом пролегает между всеми бид-асками (на всех страйках выбранной серии). Получив такую модель, мы сможем считать более правильную гамму/тету на любом страйке. И тогда сможем, например, посчитать Г-Ф. Вот тут лучше бы профи, как Старый Бес и Стас, вступили и рассказали про этого зверя. И как его использовать, имея прогноз мгновенной волы БА.</p>"