Список проголосовавших за комментарий "Мальчик Buybuy, да второй пункт тривиален с точностью до начальных условий(!).<br/> Берем такт самофинансируемого портфеля на 1 активе, за который позиция не менялась. Приращение эквити за этот такт равно:<br/> <br/> Э(t+1)-Э(t)=V(t)*(C(t+1)-C(t)), <br/> <br/> где V(t)-позиция в начале такта (V(t)>0 — лонг, V(t)<0 — шорт) , С(i) — цена актива.<br/> <br/> Разбиваем эквити любой ТС по таким тактам и получаем, что между (Э(t+1)-Э(t)) и (C(t+1)-C(t)) — взаимнооднозначное соответствие в силу взаимнооднозначности операции произведения. Поэтому при заданных Э(0) и С(0) (начальные условия) взаимнооднозначность будет и между рядами Э(t) и C(t)."