баскет трейдинг
баскет трейдинг (basket trading, — торговля корзиной инструментов) — вид арбитражных сделок, в которых используется более двух инструментов. Как правило, баскет трейдинг подразумевает торговлю разницей между двумя корзинами акций.
баскет трейдинг является разновидностью рыночно-нейтральных стратегий, т.е. не зависит от направления рынка.
Идея баскет-трейдинга заключается в том, чтобы взять к примеру, 6 акций одного сектора, поделить их на 2 кучи, и взять разницу между ними. Разница будет исторически колебаться вокруг среднего значения с некоторым отклонением. Отлонение цены одной корзины от другой дает арбитражные возможности.
Трейдер (или торговый робот) покупает корзину 1 и продает корзину 2 в тот момент, когда разница между ними достигает статистически предельных значений.
Цена одной корзины считается как сумма цен входящих в нее акций, помноженных на кол-во этих акций.
Характеристики спрэда двух корзин:
Журнал F&O №12.2011. Давид Серебренников. «Стратегии Баскет-Трейдинга»
баскет трейдинг является разновидностью рыночно-нейтральных стратегий, т.е. не зависит от направления рынка.
Идея баскет-трейдинга заключается в том, чтобы взять к примеру, 6 акций одного сектора, поделить их на 2 кучи, и взять разницу между ними. Разница будет исторически колебаться вокруг среднего значения с некоторым отклонением. Отлонение цены одной корзины от другой дает арбитражные возможности.
Трейдер (или торговый робот) покупает корзину 1 и продает корзину 2 в тот момент, когда разница между ними достигает статистически предельных значений.
Цена одной корзины считается как сумма цен входящих в нее акций, помноженных на кол-во этих акций.
Характеристики спрэда двух корзин:
- Размах спрэда (в %). Чем меньше, тем лучше. Чем меньше размах, тем ниже просадка счета
- Амплитуда спрэда — степень разброса спрэда относительно среднего значения. Чем меньше, тем лучше.
- Эксцесс амплитуды — по сути, время отклонения от среднего значения). Чем меньше, тем лучше — тем быстрее спрэд возвращается к среднему значению.
- Частота спрэда — количество пересечений српэдом своего среднего значения. Чем выше, тем лучше — тем меньше тренда в отклонении цен двух корзин.
- волатильность спрэда
- эксцесс волатильности спрэда
- количество реверсивных движений спрэда и их сумма
Журнал F&O №12.2011. Давид Серебренников. «Стратегии Баскет-Трейдинга»
