ФРС США

Начать торговать
  1. Аватар Андрей Михайлец
    ФРС включил печатный станок?! Куда идут их деньги? Прогноз Биткоина, Доллара, Евро и Золота


    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  2. Аватар Газпромбанк Инвестиции
    ФРС вновь повысила ставку и обещает еще. Верим?

    Федеральная резервная система повысила ключевую процентную ставку, по которой предоставляет кредиты банкам, до диапазона от 4,75 до 5,0%. Это самый высокий уровень с сентября 2007 года, который зафиксирован в канун последнего мирового финансового кризиса.

    ФРС сохраняет ястребиный настрой

    🔷 Председатель Джером Пауэлл подчеркнул, что банковская система США «надежна и устойчива». По его словам, крах нескольких американских банков вызван ошибками в управлении рисками и не является системной проблемой.

    🔷 Регулятор заявил, что борьба с инфляцией является главным приоритетом. Она будет продолжена, несмотря на турбулентность банковского сектора.

    🔷 Прогноз повышения ставок не изменился: ожидается, что ставки к концу 2023 года достигнут 5,1%.

    Что происходит на бирже?

    Инвесторы продолжили избавляться от ценных бумаг банковского сектора. Бумаги отдельных эмитентов (FRC, PACW) после решения ФРС упали больше, чем на 10%. При этом доллар США и доходность казначейских облигаций продолжили снижение (за исключением бумаг менее трех месяцев), а золото взлетело вверх, активно тестируя уровни в $2000 за унцию. Это говорит о том, что рынок не верит в дальнейшее повышение ставки.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  3. Аватар Олег Дубинский
    Прогноз мтавки от самого ФРС
    Summary of Economic Projections:
    пересмотр прогнозных значений*
    (22.03.2023)

    Процентная ставка:

    2023 год: с 5.1% до 5.1%
    2024 год: с 4.1% до 4.3%
    2025 год: с 3.1% до 3.1%

    ВВП:

    2023 год: с 0.5% до 0.4%
    2024 год: с 1.6% до 1.2%
    2025 год: с 1.8% до 1.9%

    Инфляция (Total PCE)

    2023 год: с 3.1% до 3.3%
    2024 год: с 2.5% до 2.5%
    2025 год: с 2.1% до 2.1%

    Безработица

    2023 год: с 4.6% до 4.5%
    2024 год: с 4.6% до 4.6%
    2025 год: с 4.5% до 4.6%

    источник: federalreserve.gov


    Прогноз мтавки от самого ФРС

    С уважением,
    Олег.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  4. Аватар Ewitranslate
    Печатные станки снова включены
    Печатные станки снова включены

    Всё так печально предсказуемо.

    Игра в гольф и инвестирование в финансовые рынки имеют много общего. Возможно самое важное сходство в том, что оба требуют способности контролировать риск. В гольфе нужно избегать четверных тележек. Инвестируя, вы хотите избежать больших потерь. Тем не менее, именно это и сделали некоторые банки, сидя сложа руки и наблюдая, как растут и растут убытки по их портфелям облигаций. Как результат — потеря доверия и еще один выход из положения.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  5. Аватар Florid F.
    "Кривая Пауэлла" подтвердила рецессию
    «Если «кривая» перевернута, это означает, что ФРС собирается сократить расходы, а это означает, что экономика слаба». Это то, что председатель Федеральной резервной системы Джером Пауэлл сказал год назад о «краткосрочном форвардном спреде», утверждая, что именно эта часть кривой доходности стоит отслеживать, а не классические меры рецессии дальше.  
    Форвардная ставка по трехмесячным векселям через 18 месяцев сейчас на 134 базисных пункта ниже текущей ставки по трехмесячным векселям, превысив предыдущий рекордно низкий уровень, установленный в начале 2001 года, как раз перед рецессией в США. Однако так называемая кривая Пауэлла, похоже, не оказала влияния на председателя ФРС. После ожидаемого в среду повышения ставок он подчеркнул возможность дальнейшего ужесточения и выступил против идеи снижения стоимости заимствований в этом году. Неудивительно, что облигации выросли — двухлетняя доходность упала более чем на 20 базисных пунктов до уровня ниже 4%. Рынок облигаций уверен, что цикл повышения ФРС окончен.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  6. Аватар Марэк
    ФРС - Резюме экономических прогнозов 2023 - 2025

    For release at 2:00 p.m., EDT, March 22, 2023


    Резюме экономических прогнозов

    В связи с заседанием Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC), состоявшимся 21-22 марта 2023 года, участники заседания представили свои прогнозы наиболее вероятных результатов роста реального валового внутреннего продукта (ВВП), уровня безработицы и инфляции на каждый год с 2023 по 2025 год и в долгосрочной перспективе. Прогнозы каждого участника были основаны на информации, доступной на момент встречи, вместе с его или ее оценкой соответствующей денежно-кредитной политики, включая траекторию ставки по федеральным фондам и ее долгосрочную стоимость, и предположениями о других факторах, которые могут повлиять на экономические результаты. Долгосрочные прогнозы представляют собой оценку каждым участником значения, к которому каждая переменная, как ожидается, со временем соприкоснется в рамках надлежащей денежно-кредитной политики и в отсутствие дальнейших потрясений для экономики. «На



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  7. Аватар Kitten
    Вывод по заседанию ФРС

    Ключевые моменты решения ФРС:
    — Ставка повышена на 0,25%;
    — Указание по дальнейшей траектории ставок изменено на «потребуется некоторое дополнительное повышение ставок» вместо «необходимо дальнейшее повышение ставок» ранее;
    — Программа QT осталась неизмененной;
    — Медианные прогнозы членов ФРС по потолку ставок остались неизменными на уровне 5,0%-5,25%, т.е. до окончания цикла повышения ставок нужно ещё одно повышение на 0,25%;
    — Точечные прогнозы членов ФРС были достаточно единогласны на 2023 год, только один член ФРС видит ставку на уровне 4,75%-5,0% на конец 2023 года.
    Вывод по заседанию ФРС


    Сопроводительное заявление ФРС включало:
    — Инфляция остается повышенной;
    — Банковская система США надежна и устойчива;
    — Недавние события, вероятно, приведут к ужесточению кредитных условий для домохозяйств и предприятий и окажут давление на экономическую активность, найм и инфляцию;
    — Степень этих эффектов неясна, ФРС по-прежнему очень внимательно относится к инфляционным рискам.

    Экономические прогнозы членов ФРС были повышены по инфляции на 2023 год и значительно снижены по росту ВВП США на 2024 год (который является годом президентских выборов):



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  8. Аватар Олег Дубинский
    Пресс конференция Пауэлла. Коротко.
    #Пауэлл
    #ПрессКонференция
    Очень коротко.

    — Возможно понадобится дальнейшее повышение ставки
    (рынок резко упал на ожиданиях роста ставки ещё на 0,25% и на ожиданиях продолжения сокращения баланса).
    — Рынок труда все еще очень сильный.
    — Инфляция спала, но все еще на высоком уровне,
    цель по инфляции остаётся 2%.
    — Уместно дальнейшее сокращение баланса.Программа сокращения баланса сохранена на уровне $95 млрд ежемесячно.Обсудить можем тут в комментариях или в чатеhttps://t.me/OlegTradingChat(1217 участников, в т ч около 350 в сети в торговое время).С уважением,Олег.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  9. Аватар Андрей Колесников
    ФРС США повысила базовую ставку в восьмой раз за год
    ФРС США на очередном заседании повысила базовую ставку на 0,25 процентного пункта, до 4,75-5% годовых.

    Решение о повышении было принято единогласно и совпало с ожиданиями большинства аналитиков. В своем заявлении ФРС подчеркнула, что в долгосрочной перспективе продолжает стремиться к инфляции в 2%.

    Также ведомство упомянуло недавнее банкротство нескольких крупных банков, отметив, что хотя масштаб последствий этого «неясен», в целом американская банковская система «надежна и устойчива».

    «Интерфакс» отмечает, что впервые за долгое время в пресс-релизе не были отдельно упомянуты последствия пандемии коронавируса и войны в Украине.

    В последний раз на таком высоком уровне ставка была в 2007 году.

    Повышение стало ФРС также повышала ставку 16 марта 2022 года. Это было первое повышение за четыре года.

     



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  10. Аватар Олег Дубинский
    ФРС +0,25% Прогноз инфляции
    #ФРС
    22 марта США
    повысила базовую процентную ставку на 25 базисных пунктов — до уровня 4,75-5% годовых.ФРС повысила прогноз по инфляции в этом году с 3,1% до 3,3%, а прогноз на 2024 год сохранила на уровне 2,5%.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  11. Аватар Тимур Гайнетьянов
    Основное из выступления Пауэлла:

    «Если нам нужно будет поднять ставки выше, мы это сделаем».

    С интересом продолжаем следить за инфляцией. Плюс Мировые ЦБ теперь несколько раз подумают, стоит ли делать паузу в цикле повышения ставок.

     «В наиболее вероятном случае, рынок не увидит снижения ставок в этом году»

    Прогноз ФРС предполагает медленный рост ставки. Золото на таких новостях пошло корректироваться. Ему ещё предстоит побороться за инвесторов с гос облигациями США.

     «У нас есть инструменты для защиты вкладчиков… и мы готовы использовать эти инструменты»

    Т.е. простыми словами это звучит примерно так: мы предоставим столько денег, сколько потребуется

    Очевидно, что поднятие по 0,5 мы больше не увидим. Так же очевидно, что максимум уже рядом, ещё одно поднятие на 0,25, потом «пауза» до конца года, а там уже эффект высокой базы в США (инфляция год-к-году замедлится), а у партнёров США что-нибудь крупное свалится, как свалился Credit Suisse и все побегут в защитный актив (гос облигации США), которые дают отличную доходность и где с инфляцией всё намного лучше.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  12. Аватар WeekendWallStreet
    Прогноз по ставке от ФРС 22.03.2023...
    ФРС выдала график после заседания членов FOMC

    Называется — «Неопределенность и риски в прогнозах по ставке»

    И в ней зеленый 70%-ый интервал «уверенности»)

    Мировой индекс счастья 2023 >>> t.me/weekendwallstreet/159

    #фрс #ставка #прогноз
    Прогноз по ставке от ФРС 22.03.2023...

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  13. Аватар Kitten
    Вводная к заседанию ФРС

    Общая ситуация

    Общая ситуация на рынках на 90% зависит от ФРС, 10% — всевозможные форс-мажоры в виде пандемий и геополитики (самым шоковым могут стать санкции в отношении Китая на текущий момент).
    Именно от политики ФРС зависит развитие банковского кризиса и рост экономики мира, зависящей в свою очередь от силы спроса в экономике США.
    От динамики долгового и фондового рынков США зависит динамика рынков мира.
    Решения ЕЦБ, ВоЕ и других ЦБ могут лишь ускорить или замедлить движение валют в паре с долларом, но определять тренд будет динамика доллара.
    В связи с этим сегодняшнее решение ФРС является основополагающим для динамики всех рынков.


    Заседание ФРС

    Пауэлл трус и голубь по натуре, больше всего он опасается нового финансового кризиса, в связи с этим он бы как минимум взял паузу в повышении ставок и сократил размер QT.
    Но Пауэлл не единолично принимает решение, мнение Йеллен является определяющим, а она заявила, что главным приоритетом Байдена остается борьба с инфляцией.
    Главные критики ФРС, к котором Пауэлл вынужден прислушиваться после ряда ошибок, Саммерс и Дадли, заявили, что ФРС не должна прекращать борьбу с инфляцией, хотя и не стали отрицать разумность решения о сохранении ставки неизменной на сегодняшнем заседании.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  14. Аватар HolyFinance
    Насколько мы близки к окончанию пересмотра ставки ФРС?

    перевод статьи от Societe Generale
    Оригинал этой статьи и многое в моём телеграмм-канале
    https://t.me/holyfinance


    В конце января рынок оценивал пиковые ставки по фондам ФРС ниже 5%.

    • Сейчас рынок оценивает повышение почти на 50 б.п. выше, при этом серьезно рассматривается возможность повышения на 1% по сравнению с текущими уровнями. Это объясняет практически все рыночные движения, которые мы наблюдали в этом месяце – рост доходности 10-летних облигаций США на 43 б.п., всего S&P 500 на 2,6%, а также рост доллара на 4,6% по отношению к иене, почти на 3% по отношению к евро и даже на 0,1% по отношению к шведской кроне, выбор валют g10 благодаря комментариям нового главы Риксбанка в поддержку кроны.
    • Общее мнение таково, что «рынок» не прислушивался к ФРС, когда она заявила, что ее центральный прогноз по фондам ФРС на 2023 год составлял 5,1–5,4% в декабре, но прислушивается сейчас и, во всяком случае, ожидает, что мартовское заседание FOMC немного повысит это ожидание.


    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  15. Аватар DrugGoracio
    ФРС может легко справиться с любым кризисом. Ей всего лишь надо начать самой производить товары и услуги. Ну и может быть потреблять тоже…

    Зачем перекладывать такие сложные вещи на головы эмоциональных политиков, эксцентричных капиталистов и жадных и трусливых потребителей?

    Надо четко поставить цель: столько-то алюминия, столько-то нефти, столько-то экскаваторов…

    Столько-то искусственных сисек(такого-то размера)…

    Столько-то турпоходов по Йеллстоуну и Аппалачам…

    Делов-то

    Потом деликатное принуждение к установке искусственных сисек: «Тебе, мля, дура надо вставить! Не хочешь? А кого это ефет? Извини, не для себя, для Америки!» И судебный приказ на принудительную установку

    И все! Инфляция и безработица под контролем!



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  16. Аватар Finmentor
    Совкомфлот. Отчет и дивиденды.

    Совкомфлот. Отчет и дивиденды.
    Коллеги, добрый день!👨‍💻

    📁Компания Совкомфлот выпустила отчет за 2022 год:

    ✅Выручка выросла на +22.6% г/г до $1.9 млрд.
    ✅EBITDA подскочила на +53.2% до $1.04 млрд.
    ✅Чистая прибыль взлетела почти в 11 раз до $385 млн!
    ✅Общие активы составили $6.4 млрд (-12.3%)
    ✅Собственный капитал составил $4.4 млрд (+10%).
    ✅Чистый долг опустился до $928 млн (-$2.4 млрд).
    ✅Компания подтвердила свою дивидендную политику по выплате не менее 50% от скорректированной чистой прибыли в качестве дивидендов.

    ♨️Вывод:

    Компания опубликовала сильные финансовые результаты!👍

    Мы ожидаем дивидендную доходность в размере 7.2%.💰

    Исходя из опубликованных результатов, акции торгуются с коэффициентами P/E 7.0x — это недорого.🥸

    За последние 5 месяцев акции Совкомфлота удвоились в цене!📈
    Мы сохраняем положительный взгляд по компании и держим бумагу в портфеле!☝️

    Если вы не в позиции, то есть смысл дождаться коррекции, чтобы добавить бумагу в портфель.💫

    ******************************
    Мы знаем какие акции купить и когда их продать!🔥💫

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  17. Аватар Global Invest Fund
    Что скажет Пауэль и куда пойдет рынок?

    Что скажет Пауэль и куда пойдет рынок?

    🇺🇸 Сегодня состоится, пожалуй, одно из самых непредсказуемых заседаний ФРС.

    Проблема ФРС состоит в том, что с одной стороны нужно продолжать бороться с инфляцией дальнейшим повышением ставки и удержанием её на высоком уровне, а с другой – дальнейшие повышение ставки приведёт к новым проблемам в финансовом секторе.

    🤡 Таким образом, у ФРС на столе два плохих варианта – рецессия или инфляция.

    📈 Тем не менее, на рынке мы можем увидеть краткосрочное ралли, если ФРС не станет повышать ставку (маловероятно) или повысит на 0,25%, сопроводив это более мягким прогнозом.

    Вообще, на данном заседании ключевым является не то, на сколько повысят ставку, а то, как ФРС ее объяснит и расскажет, как они видят ее дальнейшую траекторию.

    🤔 Базовый вариант на сегодня — 0.25% роста ставки и приличная волатильность.

    P.s. Если в первом мы не уверены, то во втором уж точно.

    @theglobalinvest



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  18. Аватар Market Power
    Вынудит ли массовый банкопад пересмотреть жесткую политику повышения ставок?

    — На прошлой неделе власти США закрыли три крупных банка страны. Кредитные организации попросту не справились с высокими ставками. На этом фоне может показаться, что ФРС этот прецедент может остановить от дальнейшего повышения ставок. Однако аналитики Market Power считают иначе.

     

     

    Коротко: что случилось с банками?

    Жадность сподвигла банки отказаться от страховки дешевеющих облигаций на балансе процентными свопами. Когда бонды на фоне повышения ставок ФРС подешевели, денег на затыкание дыр в балансе у банков не оказалось.

    Подробнее про американский банкопад

     

    Клиенты, узнав об этом, побежали снимать деньги с депозитов. Вкладчики других банков тоже забеспокоились. Началась массовая паника.

     

     

    Спасение утопающих...

    Что происходит далее? ФРС дает банкам краткосрочную ликвидность, чтобы они могли отдать эти депозиты “физикам”. В пассивах у банков убывают депозиты, но при этом прибывают деньги от ФРС. 

     

    — Итак, банки спасли. Но ведь главная цель ФРС – снизить инфляцию. Получается, одной рукой он изымает ликвидность из экономики, а другой рукой – вливает в нее еще деньги: баланс регулятора только за неделю расширился на $300 млрд! А ведь именно из-за этого инфляция в США в 2020-2021 годах взлетела.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  19. Аватар Kitten
    Конференция на заседании ФРС
    Конференция на заседании ФРС
    Главным событием сегодняшнего дня станет заседание ФРС.
    В 21.00мск будет опубликовано сопроводительное заявление ФРС с решением по ставке и новые прогнозы, пресс-конференция Пауэлла начнется в 21.30мск.
    Рынки ожидают, что вне зависимости от сегодняшнего решения по повышению ставки на 0,25% или сохранение её неизменной, цикл повышения ставок ФРС завершен и с июля начнется снижение ставок.
    Также растут ожидания по оглашению ФРС сегодня решения о приостановке программы QT или, как минимум, о снижении темпов сокращения баланса.
    Рост ликвидности после открытия дисконтного окна ФРС на фоне ожидания голубиного разворота ФРС приводят к росту аппетита к риску, что усложняет сегодняшнее решение, ибо рост фондового и долгового рынков на фоне падения доллара увеличивают риски устойчивой инфляции.
    ФРС приветствовал бы текущий рост аппетит к риску в ситуации банковского кризиса при низкой инфляции, но сейчас Пауэллу необходимо сделать выбор между акцентом на финансовой стабильности или на снижении инфляции, последняя задача является по-прежнему приоритетом Байдена согласно заявлению Йеллен.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  20. Аватар Евгений Попов
    Почему ФРС США опять не ошибётся?

    Почему ФРС США опять не ошибётся?
    Напоминаю, что сегодня в 21:00 ФРС США будет рассказывать нам о том, как банковская система похорошела за последнее время. Многие инвесторы будут ожидать, что ФРС объявят о смягчении политики, что должно запампить рынки. Правда, велика вероятность, что мы услышим от главы ФРС обратное.

    Дело в том, что задача американского Центробанка не показать всем, что они в панике, а значит, надо будет сохранять риторику вроде: инфляция всё ещё не 2%, а значит, мы продолжим к ней стремиться, но будем делать всё ради сохранения финансовой стабильности.

    Даже разговоры о развороте денежно-кредитной политики не будет равно вливание в рынки. Разворот в политике ФРС будет сигнализировать о проблемах в экономике, где ФРС пришлось стимулировать спрос. Правда сами разговоры будут влиять на спекулятивный рост цены рынков в моменте.

    Банки сейчас в основном обращаются к ФРС за дополнительной ликвидностью, а не к другим банкам. Получается, что если банки не хотят кредитовать друг друга, то с чего они будут кредитовать всех остальных? Плохая кредитная активность — это то, что будет истощать рисковые активы и препятствовать росту.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  21. Аватар ProstoyInvestor
    ФРС США
    ❗️Самое интересное событие сегодня!
    Заседание ФРС США по ключевой ставке. Очень интересно как наши " друзья " поведут себя на фоне банковских кризисов и как на это отреагирует наш рынок ( если вы думаете, что торгуя российскими компаниями и на вас это не повлияет, то вы ошибаетесь )

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  22. Аватар WeekendWallStreet
    Вероятности по завтрашней ставке ФРС...
    87,1% вероятность, что поднимут на 0,25%
    0% (нулевая), что поднимут на 0,5%
    сделать прогноз по ставке можно здесь > t.me/weekendwallstreet/155

    #фрс #ставка #заседание
    Вероятности по завтрашней ставке ФРС...

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  23. Аватар Олег Дубинский
    Засрданип ФРС. Что считает большинство.
    Мнение большинства:
    Засрданип ФРС. Что считает большинство.
    + 0,25%.
    Проверим.






    С уважением,
    Олег.

    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  24. Аватар Макро Партнёры
    Что ожидать от ФРС

    В целом «Банковская система» в США здорова, мы по-прежнему наблюдаем низкий уровень проблемных кредитов, за исключения риска изменения процентной ставки.

    (хочу так же напомнить, что «плохие кредиты» исторически были причиной большинства банкротств банков)

    Главный минус всей проблемы в том, что я и многие другие ожидаем рецессию.

    Чтобы кредит обанкротился – на это нужно время, а поскольку у большинства предприятий есть резервы, которые они могут использовать, значит процесс может затянуться и быть скрыть, на какое-то время.

    «Когда что-то ломается, нас всегда пытаются увести от сути».

      Что ожидать от ФРС urlik.ru/OXZK

    Если смотреть на ставки по федеральным фондам «кривой доходности», то кривая остается инвертированной, за исключением того, что (по всей плоскости) доходность упала, а это свидетельствует о том, что бизнес начал перестраиваться, и «деньги» из реальной экономики пошли в «безопасные активы», такие, как облигации, золото, серебро.



    Авто-репост. Читать в блоге >>>
  25. Аватар Сергей Градов
    Байден верит в Пауэлла

    Президент Джо Байден сохраняет доверие к председателю Федеральной резервной системы Джерому Пауэллу, заявил вчера Белый дом на фоне критики по поводу многократного повышения ставок, одобренного ФРС в последние месяцы, и ее действий в связи с банковским кризисом.
    Сенатор-демократ Элизабет Уоррен заявила на днях на канале NBC, что Пауэлл потерпел неудачу и не должен занимать свою должность.

    Во время брифинга для прессы в Белом доме в понедельник пресс-секретаря Карин Жан-Пьер спросили о мнении президента Байдена о руководстве председателя ФРС и о том, может ли Пауэлл быть заменен на посту главы ФРС. «Нет, совсем нет. Президент доверяет Джерому Пауэллу», — заявила Жан-Пьер.

    В свою очередь президент Байден заверил американцев, что банковская система США надежна. «Американцы могут быть уверены, что наша банковская система в безопасности. Ваши депозиты в безопасности », — сказал он. 

    Байден верит в Пауэлла




    Авто-репост. Читать в блоге >>>

ФРС США

Обсуждение политики федеральной резервной системы (ФРС) — центрального банка США
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера: