Сегежи

В этом видео мы рассмотрим компанию Сегежа и проанализируем её перспективы для инвесторов. Сегежа — это компания на российском фондовом рынке, которая вызывает много споров и обсуждений. Мы изучим фундаментальные показатели компании, проведем технический анализ и дадим наши выводы о том, стоит ли инвестировать в акции Сегежа.



Подписывайтесь, ставьте лайки, присоединяйтесь:
Телеграм: https://t.me/erenbur
YouTube: www.youtube.com/c/erenbur
Сайт: erenbur.ru

Добрый день, уважаемые читатели! Мы немного затянули с этой публикацией, так как в последний момент решили выпустить ее после всех политических заявлений, чтобы вы ни на что не отвлекались и могли трезво воспринимать изложенную нами информацию.

Сегодня мы расскажем вам про одного из дивидендных аристократов внебиржевого рынка — Группу Илим. По сути, Илим является аналогом Сегежи, которая торгуется на биржевом рынке, но с акцентом поставок на Азию и другим набором производимой продукции.

Общая информация

Группа «Илим» — лидер целлюлозно-бумажной промышленности России и один из ведущих отраслевых игроков в мире.

В состав Группы «Илим» входят три крупнейших целлюлозно-бумажных комбината и два современных гофрозавода и проектный институт «Сибгипробум». Предприятия расположены в Архангельской (г. Коряжма), Иркутской (г. Братск, г. Иркутск г. Усть–Илимск), Ленинградской (г. Коммунар) и Московской (г. Дмитров) областях.

( Читать дальше )

АФК «Система» 3 декабря опубликует финансовые результаты за 3К20 и проведет звонок для инвесторов.

Эффект на компанию. Мы предполагаем следующую возможную динамику финансовых результатов:

— Консолидированная выручка в 3К20 может увеличиться на 3% г/г до ~174 млрд руб. на фоне увеличения выручки МТС (+5% г/г), Сегежи (+10% г/г), агрохолдинга «Степь» (+5% г/г), Медси (+7% г/г) частично сглаженной снижением выручки гостиничных активов (-70% г/г) и арендной недвижимости (-35% г/г).

Гончаров Игорь
«Газпромбанк»

— Консолидированная OIBDA в 3К20 может увеличиться на 7% г/г), составив ~67 млрд руб. на фоне роста OIBDA МТС (+3% г/г), Сегежи (+7% г/г), агрохолдинга «Степь» (+89% г/г), Медси (+7% г/г) частично сглаженной снижением OIBDA Башкирской электросетевой компании, гостиничных активов и арендной недвижимости.

Ключевые вопросы: Комментарии по динамике продаж и валового оборота (GMV) онлайн-ретейлера Ozon в октябре-ноябре 2020 г. Уровень чистого долга корпоративного центра на конец 3К20 и его оценочное значение в настоящий момент. Возможность возобновления существенных дивидендных выплат в случае приближения уровня чистого долга корпоративного центра к целевому уровню, обозначенному компанией. Планы по дальнейшей монетизации активов или привлечения финансирования для них, в частности в отношении Сегежи, агроходинга «Степь», Медси.

АФК «Система» 3 сентября опубликует финансовые результаты за 2К20 и 1П20 и проведет звонок для инвесторов. Мы предполагаем следующую возможную динамику финансовых результатов:
           
           

( Читать дальше )

АФК «Система» 7 апреля опубликует финансовые результаты за 4К19 и 2019 г. и проведет звонок для инвесторов.

Мы предполагаем следующую возможную динамику финансовых результатов с учетом деконсолидации «Детского мира» и украинских активов МТС:

— консолидированная выручка в 4К19 (без учета «Детского мира» и «МТС-Украина») может вырасти на 2% г/г до 178,7 млрд руб. за счет роста выручки МТС (+4% г/г), «Башкирской электросетевой компании» (+5% г/г), «Медси» (+10% г/г), агрохолдинга «Степь» (+15% г/г), что может быть сглажено снижением выручки Сегежи (-5% г/г), РТИ (- 20% г/г), арендных активов недвижимости (-15% г/г);

Гончаров Игорь
Газпромбанк

— консолидированная OIBDA в 4К19 (без учета «Детского мира» и «МТС-Украина») может снизиться на 7% г/г до 52,3 млрд руб.на фоне падения OIBDA Сегежи (-17% г/г), РТИ (-30% г/г), сегмента недвижимости (-33% г/г), а также увеличения расходов корпоративного центра (+22%), что может быть частично компенсировано ростом OIBDA МТС (+1% г/г), агрохолдинга «Степь» (+15% г/г), Башкирской электросетевой компании (+5% г/г) и Медси (+28% г/г).

( Читать дальше )