Постов с тегом "мой портфель": 96

мой портфель


Крепкий рубль и удар по дивидендам "хороших" компаний.

Три похожие истории, три хороших компании, чьи акции держу в портфеле.

1. ГМК Норильский никель (6%)
2. ВСМПО-Ависма (3.5%)
3. Алроса (2%).

Ситуация: компании отличаются неплохим корпоративным управлением, малым размером долга и высокими дивидендами. Все три компании имеют мало непрофильных активов и стабильный мировой спрос на продукцию. Все три являются если не монополистами, то очень крупными игроками на своем рынке. АЛРОСА и ВСМПО можно считать госкомпаниями, поскольку Алросой владеет Якутия, а ВСМПО, по сути, — кормушка Ростеха. Компании, скорее всего, не подпадут под санкции (ввиду особого положения на рынке, особенно ВСМПО), и ориентированы, в основном, на экспорт.

ПРОБЛЕМА: изрядно укрепившийся рубль.

Прибыль ВСМПО в 1 квартале: минус 34%.
Прибыль Алросы: минус 60%.
Прибыль ГМК НорНикеля: вероятно, тоже снизится квартал к кварталу.

Так что в следующем году дивы могут быть на 20-40% меньше, рубль-то относительно 1 квартала 2016го укрепился на треть…

Мой портфель: закрытие убытков за счет плеча

16 апреля 2017: убыток по портфелю -7.5% от внесенной суммы, индекс ММВБ 1920.
02 мая 2017: прибыль по портфелю 1.5% от внесенной суммы, индекс ММВБ 2040.

Изменение стоимости портфеля: (102.5%/92.5%)*100% = 9.7%, изменение индекса ММВБ 2040/1920 = 6.2%.

Отношение изменений портфель/индекс равно 1.56.

Используемое плечо равно 1.32.

Таким образом, с поправкой на плечо мой портфель опережает индекс на (1.56/1.32 -1)*100% = 18%. Для двухнедельного срока неплохо.

Положительные внешние факторы: дивидендное ралли, задержка в отскоке некоторых акций (Лукойл, ММК, Система).


Основная стратегия: большинство акций в портфеле купил и держу, остальные беру в лонг с плечом при растущем тренде. дивидендная доходность (расчетная, за будущее лето) 7.0%, с учетом налогов 6.0%, что опережает депозит Сбербанка. Дивдоходность по Башнефти прогнозная 130 р/ап, по МРСК — 25% от ЧП, по Мечелу ап — 0%.

лидеры портфеля: ВСМПО-Ависма, Аэрофлот, АЛРОСА, Сбербанк ап, МРСК Волги.
Аутсайдеры портфеля: ЛСР, Лукойл, Акрон, Мечел ап, Протек.




Небольшой риск-анализ "антитарифного" портфеля из предыдущего поста

Риск-анализ приводится для первоначального (не диверсифицированного) портфеля, с большой долей аграрного сектора.

Самый очевидный риск: укрепление рубля. Большую долю капитала в списке составляют экспортеры. НЕ относятся к ним МТС, Мостотрест, ЛСР, Протек, энергетики и транспортный сектор. Это 40% портфеля. МТС и Протек закупают сырье и оборудование за границей, укрепление рубля для них скорее благо. ЛСР за границей покупает мало, и сами не экспортеры. Энергетики вроде как к курсу рубля/доллара не привязаны.

Риск второй: неурожайный год, плохие погодные условия могут сильно ударить по сельскому хозяйству, составляющему половину портфеля. Тут же торгово-санкционные войны вокруг сельхозпродукции.

Риск третий: некачественное корпоративное управление со стороны мажоритарных акционеров Башнефти (Роснефть) и НКНХ (Группа ТАИФ). ТАИФ и Роснефть ранее были замечены в нарушениях прав миноритарных акционеров. За МТС можно не бояться, они одни из лучших в рейтинге корпоративного управления. Ссылку на рейтинг могу привести в комментариях, если кому интересно.

Риск третий — аварии на производстве (для энергетиков).

Риск четвертый — проблемы в строительном секторе и откладывание сроков завершения строительства (для Мостотреста и ЛСР).

ИИС #4 Итоги за октябрь

    • 31 октября 2016, 19:54
    • |
    • A.S.I.
  • Еще

В целом портфель притерпел изменения, продал я ММК ( в убыток -533 рубля, это без учета дивидендов), продал Русал (-5296) и закрыл шорт Сургут пр. ( +95 рублей). Вместо них я докупил Интер РАО, удвоил позицию. Вот текущий портфель. 

ИИС #4 Итоги за октябрь


З
а месяц портфель прибавил еще 15 114,65 рублей и нарастающим 61242,95 рублей, СЧА достиг до 236150,65 рублей.
Вот профит по месяцам

ИИС #4 Итоги за октябрь



( Читать дальше )

обновления в портфеле

вчера удалось урвать процентик в ВТБ, с 0,07 по 0,07075, большего и не надо)) сработал ордер на покупку черкизово, буду набирать потихоньку дальше и больше.
по ФОРТС- удачно сработала схема замены фьючей коллами, на откате удалось взять +200 на контракт- схема работает, я ей доволен.
Сегодня с удивлением обнаружил, что сработала заявка по префам башнефти, и к этому моменту сработал ТП по 1460. больше рисковать на этлм уровне не буду, следующие покупки по ~1300 и ниже

За год и 1 месяц +500%

    • 29 января 2016, 15:57
    • |
    • alex
  • Еще
Изменение портфеля. ))
За год +300%
За год и 1 месяц +500%
За месяц январь 2016 примерно +30%
За год и 1 месяц +500%



VOITOT YHTEENSÄ 3 198,21
TAPPIOT YHTEENSÄ -2 482,57
VOITOT/TAPPIOT (VALITUT) 715,64

Почти все убытки, это «хвосты» с прошлого года. Убытки по сертификатам. Закрыл, так как начался новый налоговый год.


Акции

    • 06 января 2016, 14:04
    • |
    • Nik_Bo
  • Еще
На Новый Год уходил с акциями в портфеле:
Газпром — 85%
НЛМК — 5%
Трансаэро — 1%

Мои результаты

Итак прошло уже 4 года..
2 месяца назад был счастлив, что наконец получил немного прибыли.
Итоги подведенны и я снова оказался в минусе, причиной тому послужило поспешное принятие решения о продаже ЦБ (честно скажу сдали нервы), которые кстате пришлось снова покупать по более высокой цене. Осознал, что фиксировать прибыль было слишком рано и заставил себя снова залезть в бумаги.  
Мои результаты 
Как видите банковский вклад был бы намного доходней (на текущий момент).
В след. раз проведу сравнение с долларом и инфляцией. 

= Заработал 1,5 % за прошедшую торговую неделю =

    • 29 сентября 2013, 13:42
    • |
    • lama
  • Еще
Вроде и движения неплохие были, а мой робот их все игнорировал. Заработано 1,51 %. Все равно лучше чем минус, не так ли? :)

Моя тема на смарт-лабе с предложением о сотрудничестве для инвесторов.

= Заработал 1,5 % за прошедшую торговую неделю = 
Удачных инвестиций!

Изменение моего портфеля за декабрь 2012

Хоть и поздно, но подвел все-же окончательные итоги за декабрь 2012

Оценка портфеля изменилась положительно на 4,4% (индекс +3,71%) 

Текущий состав и оценка:
Изменение моего портфеля за декабрь 2012
 Операций в декабре не было, за исключением докупки на пришедшие дивиденды по Дорогобужу преф  этих же акций. 

Всего за 2012 год портфель вырос на 15,8%, с начала ведения (ноябрь 2010г) на 2,5%.(индекс упал на 5,8%).

Результат по методике MARQ Арсагеры: текущий результат 6-й из 26 оценок портфеля на конец каждого месяца.

Подробнее по методике здесь http://smart-lab.ru/blog/93307.php

Портфель инвестиционный, поэтому никаких стопов, тейк-профитов, плечей и тем более шортов не использую. Кроме того, нет тильта)


....все тэги
UPDONW
Новый дизайн