Приветствую уважаемые читатели и писатели смарт-лаба, прошлую неделю я провёл в отпуске в Азии и имел возможность пообщаться с многим людьми, начиная от таксистов, продолжая случайными знакомыми в баре и заканчивая владельцев баров.

Сингапур и Малайзия это две очень богатые азиатские страны, с высоким уровнем жизни и образованием. Самый обычный таксист местного убера (Grab), легко поддерживает разговор на любую тему, на вполне себе, неплохом английском (некоторые его ещё называют Чинглиш из-за акцента).

Проведя две недели в Малайзии и Сингапуре и пообщавшись с десятком людей из разных сфер, вот чем я могу поделиться с уважаемой публикой смарт-лаба:

Про жизни в богатой (нефтяной) Азии, которая ни с кем не воюет:

• Пожалуй, впервые в жизни я встретил довольных жизнью и счастливых барменов и таксистов. Они довольны развитием страны и довольны своим доходом.
• Все, абсолютно все встреченные люди говорят по английски и на ещё каком-то местном диалекте. Наличие английского языка не только никак не влияет на культуру, а даже наоборот позволяет людям разных этнических корней, разговаривать и строить бизнес вместе (индусам с малайцами, например).
• Очень дорогая жизнь, но местных это нисколько не смущает, ведь качество жизни продолжает расти, правда вместе с ценами.

Про Россиян и Украинцев:

( Читать дальше )

Давайте посмотрим на ситуацию без геополитических шор.

В сегодняшних условиях безналичная валюта «недружественных» стран реально нужна только импортерам, частным заемщикам в данной валюте и… биржевым спекулянтам. Почему только частным заемщикам? Потому что государство уже объявило: не сможем по тем или иным причинам заплатить в валюте, заплатим в рублях по курсу. Ну выплаты заемщиков  пусть оценят специалисты, мне лень искать информацию по данному вопросу.

А банки, ЦБ? Ну в условиях санкций для них безналичный доллар — это «сферический конь в вакууме». В кредит не дашь, активы не купишь. Куда девать то запись в базе данных?

А вот с импортом ситуация для валют «недружественных» стран «аховая». Почему? По данным ФТС 30%+ импорта в Россию в 2000-2021 годах при долларовом пересчете — это «машины и оборудование без легковых автомобилей», еще примерно 10% — это «легковые автомобили». С этими позициями все плохо и из-за санкций, и из-за логистики. Дополнительные проблемы импорта за эти валюты добавили китайские банки, которые де-факто закрыли долларовые и евровые аккредитивы для российских импортеров, взамен предложив юанивые. Т. е., поставив импортеров перед необходимостью платить в юанях. 

( Читать дальше )

1) В россии почти не работает кривая филипса — вне зависимости от инляции безработица почти не меняется. Почему так — да потому что россия даже при инфляции в 15% уже достигает почти 100% занятости. Понижение ставки в таких условиях приводит только к изменению баланса между потреблением и сбережениями и инвестициями в акций из депозитов. Если вы хотите получить в россии безработицу надо ставку фигачить на 205 и выше — и вот тогда экономика сожмется так что появится хоть какая то безработица — а за этим есть кое какие плюсы — например все начинают держатся за рабочие места и вкалывать ;)

2) В росссии импорт был практически стабильным вне зависимости от курса доллара. Россияне всегда потребляли импорта от 10 до 15 млрд баксов в год. Что при курсе 27 что при 72. А как так? А все просто — россияне очень бедные (импорт в месяц на человека экстремально низкий) — образно говоря на смартфон раз два года, да на лекарства и хватает — вот и все. Все бедные но крупные государства такие — пример Мексика и Бразилия.

( Читать дальше )

Дром оценивает, что цены на БУ авто отъехали от мартовского пика уже на 18%. Спрос на авто в апреле упал на 15%.
Объем предложений вырос до уровня докризисного февраля.
При этом с начала года машины подорожали на 17%.
Средняя цена авто на дроме составляет 945 тыс рублей.

Продажи новых авто в апреле упали в 2,9 раза до 27,2 тыс машин.

Лично у меня всё просто: если год назад я думал о том, чтобы купить мерседес, то теперь я думаю о том, где безопаснее будет строить бункер:)
Желание покупать иностранные авто как рукой сняло. И какие там цены на них — мне совершенно все равно:))

Есть кто из индустрии авто-рынка? Как там дела со спросом/ценами?

покупателям дна по баксу -  2, 3 и 4 днища с доставкой на дом.

В полном ауте. Разгром всего и вся. Всех взглядов теорий и систем для рынка. Вернулся со встречи с дяденькой из RF Bank.

За 1.5 часа меня обмакнули в жидкое г… но, достали высушили и пустили по ветру. То что я узнал до сих пор в голове не устаканивается.

В дикой фазе кататонического возбуждения пребываю в данный момент. Переварю все и в скорем времени отпишу. Дело касается форекса.

В конце декабря прошлого года участвовал в онлайн-встрече, организованной одним из брокеров. Говорили о перспективах на 2022 год. 

 Свой скепсис в отношении финансового рынка тогда сформулировал примерно так: 

“Инвесторов в акции, пришедших на рынок в последние годы, в ближайшее время ждут два типа вызовов, с которыми они еще не сталкивались.

 1. Испытание убытками. Бычий рынок не может продолжаться бесконечно. Нас ждет, как минимум, волатильный боковик, в котором портфели, созданные в последние годы, рискуют уйти в убыточную область.

 2. Испытание длительностью просадки. Логика последних лет “выкупи любую просадку” рискует сломаться. Роста не будет год и более.”

 
Как мы видим сейчас, первый риск реализовался в результате сильнейшего падения. MCFTR сейчас на уровнях 2019 года. Больно!

Геополитические риски и связанная с ними неопределенность могут привести к реализации второй части сценария — испытанием длительностью просадки. 

( Читать дальше )

 
Анатолий Радченко вчера выступал по РБК:

Надо покупать сверх-санкционные акции, в которых уже хуже быть не может.
Потенциал минимум 50% если ситуация улучшится.
Я втарил Аэрофлот, потенциал больше, чем риск.
Если вы готовы держать акции вдолгую, цены уже хорошие.
Те акции которые уже безумно выросли, типа Позитив Технолоджис, будут в лидерах снижения, когда ситуация успокоится, потому что люди начнут фиксировать прибыль.
Нужно думать на шаг вперед.
На мой взгляд Мосбиржа сильно постарадала, выглядит интересно, хуже уже быть не может

с 10:25
https://www.youtube.com/watch?v=Xt73C6_PiEo

Помню в детстве была такая игра настольная под названием Монополия…

Представьте ситуацию..

Четверо 25 летних пацанов садятся за стол и начинают играть в эту игру, бросают кубики, покупают отели, предприятия. Проходит 20 лет и к их столику подходит юноша, который тоже хочет поиграть и чувствует, что созрел для этого. Взрослые мужики пускают юношу за стол и он бросает кубики: 5 шагов и он сразу попадает в тюрьму, следующий бросок – и ему надо платить аренду, т.к. он в чужом отеле. К третьему ходу, он уже должник со сроком за плечами…

А по-другому и быть не могло! Чтобы было по-другому, начинать играть надо было 20 лет назад! Теперь, чтобы выиграть в эту игру, надо быть сыном или зятем одного из участников, тогда тебя и от тюрьмы отмажут, и отель свой на заёмные поимеешь, что позволит достойно себя чувствовать за столом с этими мэтрами.

Я к чему..

А к тому что этот пример – слепок с реальной жизни, где чем позже ты начинаешь играть, тем хуже у тебя стартовые условия, и тем тяжелее тебе пробиться. Я помню, как сдавал на права и это было дешевле и проще, чем сейчас. Я помню, как покупал машину и это тоже было дешевле. Помню, как менял масло и вообще не заморачивался над его стоимостью. Тоже самое с недвижкой, кто зашёл раньше – тот уже в плюсе давно. А мои родители вообще свою бесплатно получили в своё время.

( Читать дальше )