Одно замечание о текущем моменте, но сначала кусок банальной теории, сорри за ее банальность...

     Подумалось, как бы я оценивал качество торговых систем — по худшему периоду. Точнее, по периоду, который объективно должен быть для них худшим. Надо смотреть, как они держат удар, это едва ли не главное.

     У людей часто принято наоборот, и это чревато. Ищут супердоходность на периоде, и это хороший способ найти себе какую-нибудь дичь. Например, как новичок ищет себе стратегию автоследования, в Финаме ли, в Тинькове, неважно — он ищет рекордсменов минувшего года, самых-самых, и это хорошо, если года, а не месяца… Каюсь, грешен, сам так делал в далеком зеленом 2010 году, например.

     Что тут не так? Нет понимания, насколько важен фактор удачи, а он прям важен. Какой бы не была стратегия, рано или поздно пробьет ее час. Почти любая трендовушка на доллар будет плодоносить в ударный год (2014, 2014, 2020, 2022, 2023).

( Читать дальше )

     Этой осенью многие тут писали, что фьючу рубль-доллар как трендовому инструменту — хана. Мол, все, приехали, отключаю роботов, перехожу на крипту, на фонду, в арбитраж, в другую галактику. Ничего не имею против той же крипты теоретически (хотя пока лень в ту сторону), но практически вижу, что любимой Сишке — еще не конец. Далее небольшой обзор по моим системам, как именно не конец, заодно итоги 2022 за пять дней до конца оного.

      Если смотреть год по трендовушкам на валюту, там так: январь-февраль — все прекрасно, начало марта — суперволатильная суперфигня, апрель-июль — замечательно, август-ноябрь — просадка той или иной степени тяжести, декабрь — новогодний подарок. Просадка по моделькам августа-ноября сильно разная: по одной из систем одна из худших в ее истории, по другим — умеренный боковик с умеренным сливом и обновлениев хаев эквити в декабре, что далеко не Апокалипсис. Апокалипсис был бы по всем системам, хотя бы по большинству.

( Читать дальше )

     Подводя предварительные итоги 2022 в разделе «Сишка», то был не просто год черного лебедя. Это год налетевшей стаи черных лебедей. Произошло как минимум три вещи, которых не происходило вообще никогда (может, и еще что-то — но вот эти штуки вопиющие). Перечислим.

 

     1). Великий и ужасный гэп по доллару 28 февраля, гэп 24-го там был как раз скромный, в пределах того, что было. Срочка было закрыта до 2 марта, и открылась сильно ниже уровня гэпа, а если бы открылась 28-го, то разделила это приключение, гэп в районе 30-40%. Имеется ввиду не первая планка, а уровень, где реально можно купить-продать. До этого по рубль-доллару помню гэпы только в пределах 10%.

 

     Но худший вариант мог быть куда хуже. Представим себе, что иностранцев не блокируют на Мосбирже, заградительный тариф не вводят, и все идет, как идет — акции сливаются до 1000 пунктов индекса, весь объем идет в бакс, курс 200 за пару дней, и вот тут открывают срочку. Это маржинколл шортистов Си даже без плеч, это, вероятно, массовое банкротство брокеров и, соответственно, тех клиентов, кто стоял умеренно, в правильную сторону, или вообще в стороне — тут неважно. Мы были в метре от Армагеддона, слава Центробанку, что обошлось. Это к вопросу, чем опасно вообще хранить средства на бирже, любым способом, хоть в ближних ОФЗ.

( Читать дальше )