Блог им. moexstocks |Нефть по $80: сбудется ли прогноз Goldman Sachs?

Сегодня вышли еженедельные данные Информационного Агентства Энергетики EIA по запасам нефти в США. Запасы сырой нефти сократились почти на 8 млн баррелей, а добыча нефти в США осталась на прежнем уровне.

Значительное сокращение запасов можно считать признаком растущего мирового спроса на нефть. Тем не менее, на данный момент нефтяные котировки откатывают от уровня $70 за баррель марки Brent. Этот уровень играет роль сопротивления для цены на нефть уже более двух лет.

Нефть по $80: сбудется ли прогноз Goldman Sachs?

Ранее Goldman Sachs в своём прогнозе предположили, что цена за баррель нефти Brent достигнет $80 в третьем квартале 2021. Если этот прогноз окажется верным, то можно ожидать преодоления уровня $70 уже в ближайшее время. В противном случае котировки продолжат оставаться в диапазоне $60-70.

Наш Телеграм канал: MOEX Stocks


Блог им. moexstocks |Прогноз по рынку

Прогноз по рынку

Фондовые рынки: 

Индекс S&P 500 обновил свой исторический максимум, но в последние дни наблюдалась повышенная волатильность. Возможно, инвесторы фиксируют прибыль, и есть опасения традиционной майской распродажи. Мы считаем, что американский фондовый рынок может продемонстрировать существенную коррекцию в мае.

Немецкий DAX около месяца торгуется в узком боковике. Как и в случае с S&P 500, ждём коррекцию.

Российский рынок в последние дни смотрится слабее остальных: индекс ММВБ падает 4-й день подряд. В ближайшее время вероятно дальнейшее снижение российских фондовых индексов.

Валютные рынки:

Вчера индекс доллара начал свою коррекцию после значительного падения, которое длилось почти месяц. Доллар имеет все шансы продолжить восходящую тенденцию.



( Читать дальше )

Блог им. moexstocks |Обзор рынка нефти

Обзор рынка нефти

Сегодня с начала торгов на Московской бирже нефтяные котировки снижались, потеряв более 2%. Участники рынка обеспокоены угрозой спросу на нефть из-за растущего числа новых заражений и смертей от COVID-19 в Азии и, в частности, в Индии.

Несмотря на напряжённую эпидемиологическую ситуацию, ОПЕК позитивно оценивает перспективы нефтяной отрасли (новость). Следующее заседание комитета ОПЕК+ состоится уже в среду 28 апреля. Несомненно, на этом заседании одной из тем для обсуждения станет ситуация в Индии.

На данный момент нефтяные котировки уже полностью отыграли сегодняшние потери. Сейчас баррель нефти Brent стоит около $66.

Наш Телеграм канал: MOEX Stocks


Блог им. moexstocks |Факторы, которые определят будущее нефтяного рынка

Цена за баррель нефти Brent уже более двух месяцев торгуется в диапазоне $60-70. Сейчас на нефть влияют несколько факторов, которые мы и обсудим.

1. Восстановление мировой экономики

Масштабное финансовое стимулирование Центробанками многих стран даёт свои плоды: мировая экономика демонстрирует хорошие темпы восстановления. Это приводит к росту спроса на нефть даже несмотря на то, что в последнее время многие страны снова начали вводить ограничения из-за коронавируса.

2. Ограничения добычи ОПЕК+

Комитет ОПЕК+ и в частности Саудовская Аравия продемонстрировали решимость поддерживать нефтяные котировки при помощи постепенного снятия ограничения добычи. Можно ожидать, что договорённости о темпах добычи могут быть пересмотрены, если цена на нефть значительно снизится.

3. Сланцевая добыча в США



( Читать дальше )

Блог им. moexstocks |ОПЕК+ наращивает добычу нефти

ОПЕК+ наращивает добычу нефти

Сегодня состоялось заседание ОПЕК+, на котором было объявлено об увеличении добычи нефти в ближайшие месяцы: в мае на 350 тысяч баррелей в сутки, в июне также на 350 тыс. б/с, в июле на 450 тыс. б/с.

На первый взгляд, эта новость кажется негативной для нефтяных котировок. Тем не менее, учитывая восстановление мировой экономики и спроса на нефть, решение увеличить добычу было лишь вопросом времени и не стало для рынков неожиданностью. Также увеличение добычи будет происходить достаточно плавно и как минимум частично будет компенсироваться растущим спросом. Кроме того, при падении котировок ОПЕК+ может пересмотреть сегодняшнюю договорённость.

Ввиду вышеперечисленных факторов, мы не ожидаем какого-либо значительного снижения цены на нефть. Ближе к закрытию торговой сессии цена находится около $64,9 за баррель нефти Brent, прибавляя за сегодня более 3%.

Наш Телеграм канал: Акции | Московская Биржа


Блог им. moexstocks |Итоги недели на мировых рынках

Американские фондовые индексы продолжают своё движение в рамках восходящего тренда. После роста на новости о принятом две недели назад пакете стимулов рынок попытался скорректироваться — вчера индекс S&P 500 опускался более чем на 3% от максимального значения. Однако падение последних дней уже выкуплено, и S&P 500 прибавляет за эту неделю 0,6%.

Европейские фондовые рынки демонстрируют схожую динамику, закрывая неделю в плюсе. В частности, немецкий индекс DAX вырос на 0,8%.

Нефть на этой неделе торговалась в широком боковике — $61-$65 за баррель марки Brent. Как мы и ожидали, падение котировок в конце прошлой недели не продолжилось, и сейчас нефть торгуется на уровне $64,5 за баррель. Поддержку котировкам в моменте оказывает новость о проблемах с поставками нефти из-за остановки движения судов по Суэцкому каналу.

Российский рынок, похоже, начинает успокаиваться после бурной реакции на грядущие санкции: индекс гособлигаций RGBI растёт третью торговую сессию подряд, а рубль укрепился на 1,5% относительно минимального уровня недели, несмотря на рост индекса доллара. Тем не менее, по итогам недели российская валюта потеряла более 2%, индекс РТС в минусе на 1,7%.

Наш Телеграм канал: Акции | Московская Биржа


Блог им. moexstocks |Обвал нефтяного рынка

Обвал нефтяного рынка

За вчерашний день фьючерсы на нефть Brent потеряли в цене около 7,5%. В качестве фундаментальных причин этого падения аналитики называют укрепление доллара, проблемы с вакцинацией и новые локдауны в Европе, снижение спроса на нефть в Азии, тяжёлое восстановление нефтеперерабатывающей промышленности США после заморозков. Мы считаем, что эти факторы оказали давление на нефтяные котировки, однако они не объясняют масштабы и темпы падения.

После неожиданного решения ОПЕК+ и новостей об атаках на инфраструктуру Саудовской Аравии цены на нефть взлетели выше $70 за баррель, продолжив и без того значительный рост за этот год. Нефть подорожала слишком быстро, и коррекция была неизбежна.



( Читать дальше )

Блог им. moexstocks |Главные события недели для рынков

Завтра в США состоится заседание ФРС. Так как это заседание будет первым после принятия пакета стимулов на $1.9 трлн, то по его итогам можно будет оценить реакцию ФРС на это событие. Ожидается, что денежно-кредитная политика пока останется без изменений, и повышение ключевой ставки произойдёт только по факту значительного роста инфляции.

Важным событием для российского рынка может оказаться заседание ЦБ РФ, которое состоится в пятницу. За 2021 год прогнозируется несколько повышений ставки в России, однако неизвестно, произойдёт ли первое повышение уже на ближайшем заседании.

На нефтяные котировки могут оказать влияние еженедельные данные о запасах, которые будут опубликованы завтра. В последние несколько дней нефть Brent торговалась в пределах $67-$70 за баррель. Сегодняшняя новость может спровоцировать выход цены из этого диапазона.

Наш Телеграм канал: Акции | Московская Биржа


Блог им. moexstocks |Прогноз по рынку

Основным фактором для мировых рынков на сегодняшний день остаются стимулы и общий «риск он». С учётом этого, представляем свой прогноз наиболее вероятного, на наш взгляд, поведения основных инструментов в ближайшие дни.

Фондовые рынки:

Мы ожидаем роста S&P 500, возможен даже «вынос» наверх после того, как стимулы в виде выплат попадут на счета американцев.

Немецкий DAX недавно обновил исторический максимум — в Европе также ждём роста акций.

Российский рынок в последние дни смотрится слабее остальных, поэтому мы считаем, что индекс РТС останется на текущих уровнях или незначительно вырастет.

Валютные рынки:

Вчера индекс доллара начал свою коррекцию после двухнедельного роста. Мы ожидаем продолжения этого движения, то есть ослабления доллара.

Российский рубль может остаться на текущих уровнях к доллару или немного укрепиться.

Сырьевые рынки:

В случае роста фондовых рынков и продолжающегося аппетита к риску нефтяные котировки могут вернуться к $70 за баррель Brent.

Золото может прервать своё затянувшееся падение и перейти к локальному росту.


Блог им. moexstocks |Обзор рынка

На этой неделе должно состояться принятие стимулов палатой представителей в сенате США, в ожидании этого события S&P500 прибавляет порядка 3.5% с минимумов прошлой недели, в то же время инвесторы всё больше перекладываются в циклические активы: немецкий DAX прибавляет 4%, а российский РТС более 5%.

Индекс доллара активно рос в течение последних двух недель, обновив трёхмесячный максимум. Это происходило несмотря на ожидание стимулов и даже на сам факт их принятия. Только сегодня он начал корректироваться, потеряв за день около 0.25%.

Нефть Brent после заседания ОПЕК+ достигла уровня $71 за баррель, однако после этого цена начала снижаться. Несмотря на новости об атаке хуситов на инфраструктуру Саудовской Аравии, цена опустилась ниже $68.



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW