Выходные — повод прочитать обзор по интересной компании! Отчиталась за 2017 год Московская биржа! По качеству корпоративного управления и отношению к миноритариям это, пожалуй, лучшая компания на нашем рынке (в принципе логично. Они подают пример и тем самым привлекают инвесторов). Чем же так хороша эта компания? Тем, что она так называемый «платный мост». Абсолютный монополист услугами которого ты будешь пользоваться если хочешь работать на бирже.(как будешь пользоваться услугами РЖД если добываешь уголь) Все мы понимаем, что монопольному положению Мосбиржы в России в ближайшие годы ничего не угрожает. Основные фонды в компании построены. Созданы идеальные условия для максимальной отдачи прибыли акционерам, чем компания и занимается! Нам остается только купить

( Читать дальше )

• DataSpace1 стал основным дата-центром Биржи. 
• Биржа предоставила участникам торгов на срочном рынке доступ к новому высокоскоростному торговому прото- колу TWIME

Модернизация торгово-клирингового комплекса
Продолжается проект по разделению торгово-клиринговых систем Биржи на отдельные модули, призванный существенно повысить надежность и производительность биржевых систем. На первом этапе данного проекта проведено разделение торгового и риск-модуля системы срочного рынка (ТКС SPECTRA). Внедрена в промышленную эксплуатацию новая торгово-клиринговая система валютного рынка ASTS+ c разделенными торговым и клиринговым компонентами. В результате после ввода в эксплуатацию производительность по обработке транзакций на срочном и валютном рынках возросла в три раза. Конечной целью модернизации торгово-клирингового комплекса Биржи является продление срока эксплуатации на 10 лет. Реализация проекта будет продолжена в 2017 году.

Разработан и введен в эксплуатацию новый протокол доступа к срочному рынку TWIME, существенно сокративший среднее время отклика и выставления заявок. В отличие от протоколов Биржи предыдущего поколения TWIME расширяет возможности участников торгов и в сочетании с протоколом получения биржевой информации FAST формирует оптимальное решение для автоматизированной торговли. Протокол TWIME не требует установки специализированного биржевого программного обеспечения на стороне клиента, позволяет использовать любую операционную систему для торговли и любой язык программирования. Протокол оптимизирован для минимизации временных затрат на кодирование и декодирование передаваемых данных как на стороне Биржи, так и на стороне клиента, и в силу стандартизации не требует больших ресурсов на разработку. В конце 2016 года более 40 % сделок срочного рынка совершались через протокол TWIME.

( Читать дальше )

По итогам 2016 года количество частных инвесторов на Московской Бирже выросло на 9,6 %, до 1,1 млн человек, в том числе активных клиентов, совершивших хотя бы одну сделку в течение года, – на 42%, до 293,9 тыс.

По итогам 2016 года на Бирже было открыто 195 200 индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС) по сравнению с 88 900 ИИС на конец 2015 года.

Обороты физических лиц на валютном рынке Биржи выросли в 1,5 раза, до 34 трлн рублей. Доля операций физических лиц в обороте спот повысилась с 9 до 12 %.

На конец 2016 года на валютном рынке Биржи зарегистрировано 8,8 тыс. клиентов-нерезидентов из 94 стран. Доля операций нерезидентов в обороте спот выросла с 37 до 40% в среднем за 2016 год.

Ключевым в 2017 году станет проект Биржи «Единый пул обеспечения», предполагающий стандартизацию клиринговых сервисов на рынках Биржи, включая кросс-маржирование, унификацию требований к обеспечению и полный неттинг при расчетах на всех рынках Биржи.

Берегись спекулянт! с 21 октября уже действуют новые меры против HFT и других роботов.

В конце прошлой недели Московская биржа внесла изменения в регламент «Параметры для расчета сборов за неэффективные и ошибочные транзакции», введя новый вид сбора за так называемую «ошибку 3» — «Сейчас эта сессия не идет».

Биржа сообщила, что штраф составит от 1 тыс. руб. до 30 тыс. руб.
Биржа ввела этот сбор, потому что «ряд hft перегружают канал до начала торгов».
Число таких транзакий составляло примерно 1,5% от общего объема.

http://kommersant.ru/doc/3124699 

Почему так происходит? Дело в том, что например, чтобы купить/продать в 1 тик после открытия рынка в 10:00 алготрейдеры начинают бомбить биржу, и есть вероятность, что именно ваша заявка будет удовлетворена. Естественно бирже это не нравится и они решили что-то с этим поделать.

По сообщению Московской биржи, с 19 сентября 2016 года объем фьючерсов на серебро и палладий  будет уменьшен в 10 раз с соответствующим уменьшением стоимости минимального шага цены.  Также будет скорректирована стоимость минимального шага цены опциона на фьючерс на серебро. 19 сентября 2016 года с 10:00 по московскому времени в торговой системе  будут доступны по 2 серии фьючерсов на серебро и палладий  с измененными параметрами – с исполнением в декабре 2016 года  и марте 2017 года (SILV-12.16, SILV-3.17, PLD-12.16, PLD-3.17),  а также опционы на фьючерсы на серебро SILV-12.16 и SILV-3.17.

Наблюдательный совет Московской биржи на заседании 9 сентября 2016 года утвердил новую редакцию тарифов срочного рынка. В августе данная редакция тарифов была согласована с комитетом по срочному рынку Московской биржи. Новая редакция предусматривает переход на тарификацию в базисных пунктах (в процентах от суммы сделки), величина которых устанавливается для каждой группы контрактов (значение базовой ставки тарифа за заключение фьючерса – BaseFutFee).

Заключение скальперских сделок** будет тарифицироваться со скидкой 50% от величины биржевого сбора за совершение таких сделок.

В целях обеспечения перехода бэк-офисных систем брокеров на новую систему тарификации (биллинга) устанавливается переходный период на один год с даты введения в действие новой редакции тарифов.

• текущие эффективные значения тарифов «выравниваются» по группам контрактов и фиксируются в рублях таким образом, чтобы соответствовать значениям тарифов в базисных пунктах (BaseFutFee);

• значения тарифов в рублях за контракт корректируются ежеквартально таким образом, чтобы значения тарифов в рублях соответствовали значениям тарифов в базисных пунктах (BaseFutFee);

• значения тарифов по группам контрактов рассчитываются на основании значений тарифов в базисных пунктах (BaseFutFee), фиксируются по каждому фьючерсу на текущий квартал и взимаются в рублях за контракт. В качестве значения цены фьючерса, используемого для расчета сбора, принимается значение расчетной цены фьючерса (с ближним сроком исполнения), определенное в вечернюю клиринговую сессию 15-го числа месяца, предшествующего соответствующему календарному кварталу, в отношении которого осуществляется расчет. Информация о применимых значениях расчетных цен, а также об абсолютных величинах биржевых сборов в рублях, будет публиковаться на сайте Биржи не позднее дня, следующего за датой определения данных значений.

По окончании переходного этапа значения тарифов по группам контрактов будут рассчитываться на основании значений тарифов в базисных пунктах (BaseFutFee) и взиматься в рублях за контракт. В качестве значения цены фьючерса, используемого для расчета сбора, будет применяться значение цены, по которой заключается такой фьючерс.

( Читать дальше )

Суммарный приток 7 мес 2016 года = 14,8 млрд руб
Причем приток в бумаги индекса ММВБ составил 15,3 млрд руб.
Чистый приток в июле составил 5 млрд рублей, причем из бумаг нефтегазового сектора по-прежнему наблюдался отток.

http://moex.com/n13482/?nt=120

Мосбиржа уведомила профучастников что с июля 2016 меняет систему управления рисками, поэтому брокерам придется потратиться на доп.гарантии для покрытия риска по концентрированным позициям в случае возникновения стрессовых сценариев.

Допмаржа называется «ОПС» — обеспечение под стресс и необходимо для возникновения высокой волатильности на рынках.

Обеспечение под стресс – вид индивидуального клирингового обеспечения, рассчитываемое исходя из объема риска по сделкам с частичным обеспечением, заключаемым Участникам клиринга с центральным контрагентом на соответствующем рынке.

Преза мосбиржи тут: fs.moex.com/files/9885 Преза вообще-то год назад написана, но Ведомости почему то пишут про эту систему сейчас

http://www.vedomosti.ru/finance/articles/2016/05/23/641908-brokeri-zaplatyat-spokoistvie-birzhi

( Читать дальше )

Мы знаем, что Московская биржа генерирует добрую долю дохода от размещения средств своих клиентов на банковских депозитах. Буквально вчера-сегодня вышли новости о понижении депозитных ставок рядом банков. Сегодня утром Биржа также объявила о причинах вчерашнего сбоя. Это никак не влияет на доходы биржи, к сбоям все давно привыкли, поэтому это просто совпадение. Третья причина, и наиболее вероятная — сейчас инвесторы начали потихоньку фиксировать прибыль в выросших российских акциях, а Московская брижа еще вчера торговалась на своих исторических максимумах. Так, например, сегодня Северсталь теряет 7%, которая еще вчера была на исторических максимумах. Вчера аналогично «слили» акции Магнита.

Общий оборот: +43,4% г/г = 74,7 трлн рубл
Срочный рынок: +79,9% г/г = 11,4 трлн руб
Валютный рынок: +40,3% г/г = 30,8 трлн руб
Денежный рынок: +30.3% г/г = 26,9 трлн руб
Облигации: +43,8% г/г = 877,6 млрд руб
Акции +6,7% г/г = 870 млрд руб

число размещений облигаций: 20 выпусков, 220 млрд руб тотал

http://moex.com/n12530