Блог им. OlegDubinskiy |Укрепление рубля Центробанк Длинные ОФЗ: критерии покупки Портфель Коррекция в акциях Психология

Друзья,

в этом ролике рассказываю

про экстренное заседания ЦБ РФ.

На этой новости курс рубля укрепился с 102 до 98 за доллар.

 

Думаю, Эльвира – человек решительный и ставка может быть около 12%.

Если ставка будет около 10%, то рынок вырастет.

Смотрю на график ОФЗ 26238 (погашение 15 05 2041г.).

В марте 2022г. максимальная доходность была 14%.

Думаю, что в этом году можем увидеть близкую доходность – это может стать отличной точкой входа.

 

Рассказываю, как получил с начала года доходность 70%

(а с начала ноября 2022г., когда формировал портфель, 85%),

как в 2023г обогнал индекс полной доходности Мосбиржи на 15+%.

Напоминаю: в 1 квартале 2020г. (пандемия), в феврале 2022г., в сентябре не было акций (от слова «совсем».

 

Немного про личную психологию и стили торговли.

Почему для большинства фондовый рынок подойдёт больше, чем срочный.

В моём закрытом канале есть новички: рекомендую сравнивать доходность с индексом



( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |Рынки Сбер Дивиденды ЦБ России ЕЦБ ФРС Банки Деньги SVB CreditSwiss Золото Рубль Курс Евро Доллар

Друзья,

В этом выпуске – о том, чт о было на этой неделе и

Личное мнение о том, что может быть.

 

-   Заседание ЕЦБ, +0,5%, итого 3,5%.

-   Заседание ЦБ РФ, без изменений, 7,5%, снижение инфляционных ожиданий, ЦБ РФ ожидает плавного ослабления рубля, диапазона инфляции от 7% до 9% и  диапазона ставок на 2023г. от 7% до 9%.

-   Ликвидность от ФРС (баланс за неделю вырос на $326 млрд., с максимумов ($9.015 трлн) баланс снизился на $326 млрд. – половина предыдущего многомесячного сокращения разом нивелирована.

-   Ликвидность от ЦЦБ и Банка Швеёцарии.

-   25р. на акцию: рекомендуемые дивиденды Сбера, основной акционер сбера – ЭТО Фонд Национального Благосостояния (ФНБ): то, что хорошо для Сбера, то хорошо для ФНБ.

 

22 марта – заседание ФРС (вероятно, оставят ставку или увеличат на 0,25%).

Почему дивиденды поддержат рынок,

 

ПОРТФЕЛЬ.

За 2023г. прибыль по портфелю около 15%, обогнал индекс Мосбиржи за 4 мес. более 20% (в закрытом канале регулярно выкладываю в excel с датами операций и весами по каждой позиции, всё прозрачно: ходы записаны  



( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |Обзор за неделю. Мысли. Портфели.

В этом видео за 10 минут:
— падение рубля и рост инфляционных ожиданий (15%)
— поддержка рынку,
— заседание ЦБ РФ: оставили 7,5%, ястребиный сигнал,
— мои портфели (опережение индекса Мосбиржи на 16 и на 18% за 3 месяца,
— какие акции выстрелили (РуссНефть), Красный Октябрь.

Это и многое другое — в этом ролике за 10 минут.


Желаю Вам Здоровья и Успеха!
С уважением,
Олег.

Блог им. OlegDubinskiy |Банк Англии, вероятно, повысит ставку уже в 2021г., ЦБ РФ, вероятно, повысит в 2021г. ставку до 7,5% (еще 2 заседания в 2021г.). Когда придёт время покупки длинных ОФЗ ?

16 декабря — заседание банка Англии.
Доходности 2-летних гособлигаций Великобритании за месяц выросли с 0,2% до 0,56%,
пятилетних – с 0,4% до 0,8%.
Возможно, это не предел, если учитывать, что
инфляция в Англии в августе составила 3,2% при таргете 2%, инфляционные ожидания ещё выше.

Крупные центральные банки связаны.

ЦБ РФ.
Судя по квартальным спредам Si (usd / rub),
ставят на поднятие ставки примерно до 7,5%.
Напоминаю: в 2021г. осталось 2 заседания ЦБ РФ по ставке: 22 октября и 17 декабря.
В н/вр участники рынка не верят, что ставки ЦБ РФ могут пойти выше 8%.
Банк Англии, вероятно, повысит ставку уже в 2021г., ЦБ РФ, вероятно, повысит в 2021г. ставку до 7,5% (еще 2 заседания в 2021г.). Когда придёт время покупки длинных ОФЗ ?
Видимо, ЦБ РФ, начав раньше других повышать ставки, раньше развитых стран станет и опускать ставки.
Пишите в комментариях Ваше мнение, когда станет выгодно покупать длинные ОФЗ.

Пока RGBI (как и длинные ОФЗ) падают: чем больше упадут, тем больше будет потенциал роста, когда придёт время.
RGBI (индекс ОФЗ) по дневным:
Банк Англии, вероятно, повысит ставку уже в 2021г., ЦБ РФ, вероятно, повысит в 2021г. ставку до 7,5% (еще 2 заседания в 2021г.). Когда придёт время покупки длинных ОФЗ ?

С уважением,
Олег.

Блог им. OlegDubinskiy |динамика М1 и М2 в США и в РФ (обработал данные с сайтов ФРС и ЦБ РФ), мнение о рынке и рубле

1. М1, М2 США.
Денежная масса М1 США с 4 по 11 января 21г.снизилась на 7%, М2 выросла на 0.26%.
За последние 18 недель, средненедельный рост М1 = 1,33%, М2= 0,27%.
Обработал данные с сайта ФРС, сделал слайды.
динамика М1 и М2 в США и в РФ (обработал данные с сайтов ФРС и ЦБ РФ), мнение о рынке и рубле
динамика М1 и М2 в США и в РФ (обработал данные с сайтов ФРС и ЦБ РФ), мнение о рынке и рубле

( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |пара USD_RUB мнение и действия, новости от ЦБ о продаже валюты

Коллеги,
сегодня утром написал в телеграм on line о продаже Si по 80 498 и шорте MIX (индекс Мосбиржи х 100) по 291 071.
Индекс Мосбиржи сегодня рос +0,5% не смотря на падение фьючерса S&P500, открытия Европы в минус: решил исправить аномалию и шортанул.

Логика принятия этих решений, инфо от ЦБ РФ о продаже валюты и прогноз — в этом посте.

Обычно, MIX выше базового актива (индекса Мосбиржи).
Сегодня MIX на 0,7% — 0,9% ниже базового актива: значит, настрой на падение.  

Si далеко оторвался от стопа, поэтому продал на верхнем сопротивлении.
График Si — 12.20 по дневным. 
пара USD_RUB мнение и действия, новости от ЦБ о продаже валюты

Среднесрочно ничего не меняется: Si растет, дефицит бюджета РФ 5трлн.р. за период с 01 09 2020 по 31 12 2020 (прогноз).

Банк России с 1 октября по 30 декабря будет дополнительно продавать на внутреннем рынке валюту на 185,4 миллиарда рублей
в рамках сделки по Сбербанку.
«С учетом количества торговых дней в IV квартале ежедневный
объем дополнительных операций по продаже иностранной валюты в октябре—декабре составит 2,90 миллиарда рублей в день», –

( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |динамика М2 США (темп роста стабилизировался на 25% годовых) и M2 РФ: обработал данные с сайтов ЦБ и ФРС, мнение о USD_RUB

Коллеги,
обработал данные с сайта ФРС, включая 17 08 2020:
С марта по июнь – рост денежной массы более 50% годовых,
в июле прекратился рост денежной массы,
в августе темп около 25% годовых.
Сделал для Вас слайд по темпам роста М2 в $bln.
динамика М2 США (темп роста стабилизировался на 25% годовых) и M2 РФ: обработал данные с сайтов ЦБ и ФРС, мнение о USD_RUB

В 2018 — 2019г.г. М2 в РФ рос примерно на 10% в год.
С марта 2020г. в РФ, по данным с сайта ЦБ, М2 также растет в темпе 25% годовых.
По цифрам с сайта ЦБ РФ, также сделал для Вас слайд:
динамика М2 США (темп роста стабилизировался на 25% годовых) и M2 РФ: обработал данные с сайтов ЦБ и ФРС, мнение о USD_RUB

( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |темп роста ден. массы М2 в РФ, Si, Eu, RGBI, NG, стопы

Коллеги,
обработал цифры с сайта ЦБ РФ:
https://cbr.ru/statistics/ms/    
ЦБ РФ M2                                  Млрд.руб. рост за год (% год.) месячный рост (%) % год. к пред.мес.
01.01.2019 47 109,3      
01.02.2019 45 721,2      
01.03.2019 46 212,6      
01.04.2019 46 141,2      
01.05.2019 46 435,9


( Читать дальше )

Блог им. OlegDubinskiy |временное укрепление рубля (перед заседанием ЦБ 24 07), RGBI среднесрочно падает

Коллеги,
Закрыл (продал) сегодня пару Si-9-20 по 72 200, был в лонгах.                                                                                                                    

Возможно, в качестве аргументов для снижения ставки,
ЦБ РФ нужны крепкий рубль (хотя бы дни перед решением) и низкая инфляция
(ГОСКОМСТАТ пишет про 3,5% годовых с начала 2020г.).

Перед заседанием ЦБ логично временно выходить из позиции.
Когда — это очень интересный вопрос: укрепление рубля произошло сегодня, значит, сегодня.

Ближайшее заседание ЦБ по ставке будет 24 07 2020г.

Много оптимизма на рынках, а для роста доллара нужен пессимизм.

Думаю, валютные рынки — самые опасные (товарные менее опасны: растущий тренд по золоту и серебру).
С удовольствием опять сформирую портфель на фондовом рынке: конечно, это надежнее, но не с такими мультипликаторами
(возможно, придется ждать месяцы).
Пока — идеи в выходе денег из ОФЗ (против рубля), красивые тренды в золоте и серебре. Нефть в боковике по дневным.

RGBI уже месяц в среднесрочном падении: плавно выходят из ОФЗ деньги, которые вошли в марте.
RGBI по дневным:

временное укрепление рубля (перед заседанием ЦБ 24 07), RGBI среднесрочно падает



( Читать дальше )

....все тэги
UPDONW
Новый дизайн