О косой логике ММВБ

Волатильнось фьючерса на акции Сбербанка 20,775.
Волатильность фьючерса на нефть 19,032.
Гарантийное обеспечение на фьючерс Сбербанка на новогодние праздники увеличено с 14% до 17%, или в 1,21 раза.
Гарантийное обеспечение на нефтяной фьючерс на новогодние праздники увеличено с 10% до 15%, или в1,5 раза.
Вывод. Я уверен, что биржа сделала не то, что логично, а то, что ей выгодно. А я всегда считал, что на праздники должно увеличиватся ГО тем больше, чем больше волатильность БА. Наверно кому-то придется частично закрывать позиции по нефти.

ММВБ

buy_sell

не определен

183

31 358

с 30 июля 2016

7 Комментариев

Активный Инвестор
25 декабря 2017, 21:55
А как вы волу фуча считаете? В частности по нефти
0
- buy_sell
  25 декабря 2017, 22:01
  Активный Инвестор, сама биржа считает. Это данные по волатильности взяты с доски опционов для центральных страйков. Посмотрите на ММВБ доски опционов.
  +1
  - Активный Инвестор
    25 декабря 2017, 22:13
    buy_sell, так опционная вола — это просто другая тема… ею манипулируют все кому не лень, но она к фучу не имеет отношения. Волой на опционы просто вам вармаржу спишут и не надо никакого ГО.
    +1
    - buy_sell
      25 декабря 2017, 22:24
      Активный Инвестор, всё равно непонятно увеличение ГО на фьючерс Брента в 1,5 раза, особенно учитывая, что торги по этому фьючерсу будут вестись и 3 и 4 и 5 января.
      +1
      - Активный Инвестор
        25 декабря 2017, 22:33
        buy_sell, хорошо что не в два раза. Ведь у ЦК — это основной бизнес — собрать ГО и купить облигации. Вот тут хорошо описано
        www.youtube.com/watch?v=i_yG1u0DqoU&t=185s
        0
baron_samedi
25 декабря 2017, 22:29
ябут.
0
Андрей К
25 декабря 2017, 22:38
ГО зависит от лимитов цены. В специфику брента, в праздники лимиты для брента раздвинут больше чем сбер, поэтому повлечет такое увеличение ГО. Эти правила еще редакции от 2016 года
0