ММК акции

Мы ожидаем, что компания продемонстрирует хорошую динамику, в соответствии с динамикой показателей у других российских производителей стали. Хотя средняя цена реализации в июле — сентябре не изменилась по сравнению с предыдущим кварталом (около $555 за тонну).

Мы моделируем для компании EBITDA на сумму около $535 млн, что на 23% выше показателя за 2К17. Прогнозируемый рост EBITDA обусловлен прежде всего увеличением продаж продукции с высокой добавленной стоимостью (на 10,2% по сравнению с предыдущим кварталом) и улучшением ассортимента. Рентабельность по EBITDA, по нашим оценкам, должна достичь 27% (во втором квартале она составила 23%). 

Мы исходим из того, что в июле — сентябре из оборотного капитала были высвобождены средства на сумму около $80-100 млн (благодаря сезонной активизации российского строительного сектора), а капиталовложения почти не изменились по сравнению со вторым кварталом, составив около $160 млн. Это дает нам основания полагать, что в третьем квартале ММК генерировал свободные денежные потоки после выплаты процентов на сумму около $350-370 млн. Дивидендов компания в июле — сентябре не выплачивала, поэтому ее не скорректированный чистый долг должен сократиться с $239 млн во втором квартале до $129 млн по итогам третьего.

Там дивы максимум 1.16 рубля, похоже завтра упадет до 45

Уже перебор по цене, она того не стоит)

Аналитическое подразделение Morgan Stanley агентство MSCI Barra пересмотрело состав своих индексов.

В ночь на 6 ноября были опубликованы результаты ежеквартального пересмотра расчёта индексов MSCI Barra.

Общий вес российских компаний в индексе MSCI EM — 9%. Изменения коснулись и индекса MSCI Russia. В его расчет были включены привилегированные акции Сбербанка (вес составил 0,4%), депозитарные расписки ММК (0,7%)…

По подсчётам экспертов, после включения в индекс инвестиции могут вырасти в депозитарные расписки ММК — на $70 млн.

www.kommersant.ru/doc/822827

LIV,

Число не смущает?

Александр, Смущает депозитарные расписки, а не акции

ММК должна опубликовать финансовые результаты в четверг, 9 ноября. Мы ожидаем, что результаты окажутся сильными, и прогнозируем, что EBITDA вырастет до $540 млн (+19% кв/кв), а выручка составит $1 912 млн (без изм. кв/кв), в результате чего рентабельность EBITDA вырастет до 28% (+4 пп кв/кв).

Результаты должны быть поддержаны сильными показателями продаж, опубликованными ранее. Мы ожидаем, что ММК зафиксирует FCF в размере приблизительно $300 млн за счет высвобождения оборотного капитала, что предполагает квартальные дивиденды $150-200 млн, обеспечивающие доходность 1,9-2,4%.

В соответствии с новой дивидендной политикой компании можно рассчитывать, что по итогам третьего квартала будут выплачены дивиденды на сумму не менее $200 млн. (54-57% прогнозируемых свободных денежных потоков после выплаты процентов), что обеспечивает акциям дивидендную доходность на уровне около 2,4%.

Роман Ранний,
Х.з. Может вторичное размещение своих акций в планах имеют.

Я всё равно не понимаю, если я хозяин предприятия, имею контрольный пакет, блокирующего (25%) ни у кого нет, ЗАЧЕМ мне платить посторонним, когда можно не платить?

Электромонтёр, а как деньги выводить?, если делать всякие левые схемы то можно и на иск нарваться от крупных акционеров, а можно и на бандитов(правительственных бандитов) так как мы в России живём то у нас есть специалисты которые как раз готовы поживиться за счёт тех кто использует мутные схемы(что ему потом в суд идти и говорить что пытался других обокрасть а меня самого обокрали?), а кроме того что сейчас ему мешает пойти по пути магнита? платить хорошие дивиденды и потихоньку продавать акции, при таком раскладе компания может переоцениться в разы, и он по деньгам нечего не потеряет так как цена оставшихся акций будет расти и получит прибыль от дивидендов и контроль за ним!

Роман Ранний,
Ну я бы на месте Рашникова затеял модернизацию и цифровизацию, улучшение экологичности и безопасности, написал красивых лозунгов об том как это хорошо и поэтому всем надо потерпеть, кинул бы для вида 5% чистой прибыли на дивы. А сам бы с аффилированными подрядчиками модернизировал то, что и так работает.
Это рабочая схема, давно опробованная в Россетях. (У нас чего только не ставили в подстанциях за последние 10лет, всякие датчики напряжения, приборы учёта, сигнализацию, которые в работе вообще не нужны. Сейчас они пришли в негодность и стоят хламом, так как не нужны. Последнее время новое программное обеспечение внедряют, притом что старое прекрасно работает.)

Роман Ранний,
Х.з. Может вторичное размещение своих акций в планах имеют.

Я всё равно не понимаю, если я хозяин предприятия, имею контрольный пакет, блокирующего (25%) ни у кого нет, ЗАЧЕМ мне платить посторонним, когда можно не платить?

Электромонтёр, а как деньги выводить?, если делать всякие левые схемы то можно и на иск нарваться от крупных акционеров, а можно и на бандитов(правительственных бандитов) так как мы в России живём то у нас есть специалисты которые как раз готовы поживиться за счёт тех кто использует мутные схемы(что ему потом в суд идти и говорить что пытался других обокрасть а меня самого обокрали?), а кроме того что сейчас ему мешает пойти по пути магнита? платить хорошие дивиденды и потихоньку продавать акции, при таком раскладе компания может переоцениться в разы, и он по деньгам нечего не потеряет так как цена оставшихся акций будет расти и получит прибыль от дивидендов и контроль за ним!

Роман Ранний,
Ну я бы на месте Рашникова затеял модернизацию и цифровизацию, улучшение экологичности и безопасности, написал красивых лозунгов об том как это хорошо и поэтому всем надо потерпеть, кинул бы для вида 5% чистой прибыли на дивы. А сам бы с аффилированными подрядчиками модернизировал то, что и так работает.
Это рабочая схема, давно опробованная в Россетях. (У нас чего только не ставили в подстанциях за последние 10лет, всякие датчики напряжения, приборы учёта, сигнализацию, которые в работе вообще не нужны. Сейчас они пришли в негодность и стоят хламом, так как не нужны. Последнее время новое программное обеспечение внедряют, притом что старое прекрасно работает.)

Аналитическое подразделение Morgan Stanley агентство MSCI Barra пересмотрело состав своих индексов.

В ночь на 6 ноября были опубликованы результаты ежеквартального пересмотра расчёта индексов MSCI Barra.

Общий вес российских компаний в индексе MSCI EM — 9%. Изменения коснулись и индекса MSCI Russia. В его расчет были включены привилегированные акции Сбербанка (вес составил 0,4%), депозитарные расписки ММК (0,7%)…

По подсчётам экспертов, после включения в индекс инвестиции могут вырасти в депозитарные расписки ММК — на $70 млн.

www.kommersant.ru/doc/822827

LIV,

Число не смущает?

Александр, Смущает депозитарные расписки, а не акции

Аналитическое подразделение Morgan Stanley агентство MSCI Barra пересмотрело состав своих индексов.

В ночь на 6 ноября были опубликованы результаты ежеквартального пересмотра расчёта индексов MSCI Barra.

Общий вес российских компаний в индексе MSCI EM — 9%. Изменения коснулись и индекса MSCI Russia. В его расчет были включены привилегированные акции Сбербанка (вес составил 0,4%), депозитарные расписки ММК (0,7%)…

По подсчётам экспертов, после включения в индекс инвестиции могут вырасти в депозитарные расписки ММК — на $70 млн.

www.kommersant.ru/doc/822827

LIV,

Число не смущает?

Аналитическое подразделение Morgan Stanley агентство MSCI Barra пересмотрело состав своих индексов.

В ночь на 6 ноября были опубликованы результаты ежеквартального пересмотра расчёта индексов MSCI Barra.

Общий вес российских компаний в индексе MSCI EM — 9%. Изменения коснулись и индекса MSCI Russia. В его расчет были включены привилегированные акции Сбербанка (вес составил 0,4%), депозитарные расписки ММК (0,7%)…

По подсчётам экспертов, после включения в индекс инвестиции могут вырасти в депозитарные расписки ММК — на $70 млн.

www.kommersant.ru/doc/822827

Ну что, сегодня магнитка +5%?

Ну что, сегодня магнитка +5%?

Black Rock, ага, дождались вчерашние страдальцы

Ну что, сегодня магнитка +5%?

Роман Ранний,
Х.з. Может вторичное размещение своих акций в планах имеют.

Я всё равно не понимаю, если я хозяин предприятия, имею контрольный пакет, блокирующего (25%) ни у кого нет, ЗАЧЕМ мне платить посторонним, когда можно не платить?

Электромонтёр, а как деньги выводить?, если делать всякие левые схемы то можно и на иск нарваться от крупных акционеров, а можно и на бандитов(правительственных бандитов) так как мы в России живём то у нас есть специалисты которые как раз готовы поживиться за счёт тех кто использует мутные схемы(что ему потом в суд идти и говорить что пытался других обокрасть а меня самого обокрали?), а кроме того что сейчас ему мешает пойти по пути магнита? платить хорошие дивиденды и потихоньку продавать акции, при таком раскладе компания может переоцениться в разы, и он по деньгам нечего не потеряет так как цена оставшихся акций будет расти и получит прибыль от дивидендов и контроль за ним!

Роман Ранний,
Ну я бы на месте Рашникова затеял модернизацию и цифровизацию, улучшение экологичности и безопасности, написал красивых лозунгов об том как это хорошо и поэтому всем надо потерпеть, кинул бы для вида 5% чистой прибыли на дивы. А сам бы с аффилированными подрядчиками модернизировал то, что и так работает.
Это рабочая схема, давно опробованная в Россетях. (У нас чего только не ставили в подстанциях за последние 10лет, всякие датчики напряжения, приборы учёта, сигнализацию, которые в работе вообще не нужны. Сейчас они пришли в негодность и стоят хламом, так как не нужны. Последнее время новое программное обеспечение внедряют, притом что старое прекрасно работает.)

Ну я бы на месте Рашникова blockquote>

Роман Ранний,
Я считаю всех хозяев-миллиардеров жадной сволотой. Которая будет делиться прибылью с минорами только когда им «яйца в двери прижмут». Либо если хотят скинуть бумагу перед обвалом. Акции в Лондоне он уже продал сколько хотел. Причин платить дальше не осталось.
В этой бумаге среди миноров я не вижу никого, кто мог бы нагнать страху на Рашникова, если он не заплатит (либо заплатит в 10 раз меньше, чем вы мечтаете).

Электромонтёр, а кто на северсталь страху нагоняет что она такие крутые дивиденды платит? я таких не знаю! может вы знаете?

Роман Ранний,
Х.з. Может вторичное размещение своих акций в планах имеют.

Я всё равно не понимаю, если я хозяин предприятия, имею контрольный пакет, блокирующего (25%) ни у кого нет, ЗАЧЕМ мне платить посторонним, когда можно не платить?

Роман Ранний,
во-первых, всё, что ниже ключевой ставки, я называю «дивиденды» (так как я держу акции, я рискую, и должен получать за это премию. Ключевую я и в ОФЗ получу.
во-вторых, я не согласен, что они вырастут. Нет никакого юридического документа, обязывающего их повышать и вообще платить. Вот решит совет директоров не выплачивать, всё оставить на развитие (из самых лучших побуждений) и что тогда будете делать?
во

Электромонтёр, это идея такая в неё можно верить можно нет!, вот другие металлурги уже подняли дивиденды на максимум а ММК запаздывает! а развитие уже давно закончилось, причём у всех металлургов, время пожинать плоды!

Роман Ранний,
Я считаю всех хозяев-миллиардеров жадной сволотой. Которая будет делиться прибылью с минорами только когда им «яйца в двери прижмут». Либо если хотят скинуть бумагу перед обвалом. Акции в Лондоне он уже продал сколько хотел. Причин платить дальше не осталось.
В этой бумаге среди миноров я не вижу никого, кто мог бы нагнать страху на Рашникова, если он не заплатит (либо заплатит в 10 раз меньше, чем вы мечтаете).

Кто-то там сильно давит сверху. Никак уйти выше не можем. Надеюсь завтра новость о дивах разбудит ММК)

Слава, всё растёт как на дрожжах а ммк перед дивами не очень(

Роман Ранний, перед «дивами». (Вот в Татнефти или Башнефти или ЛенэнергоПреф или дохера ещё есть нормальных бумаг — ДИВЫ).

Электромонтёр, а чем это вам дивы не нравятся в ММК?), плюс есть идея на рост этих дивов

Роман Ранний,
во-первых, всё, что ниже ключевой ставки, я называю «дивиденды» (так как я держу акции, я рискую, и должен получать за это премию. Ключевую я и в ОФЗ получу.
во-вторых, я не согласен, что они вырастут. Нет никакого юридического документа, обязывающего их повышать и вообще платить. Вот решит совет директоров не выплачивать, всё оставить на развитие (из самых лучших побуждений) и что тогда будете делать?
во