АЛРОСА акции

Через 3 недели МСФО за 3й квартал. Вот и будет час икс. Удастся удержаться по нет дебт/ебитда лучше чем 1.5 — хорошо.
Не удастся — посмотрим как аналитики смогут избегать явного вопроса о отсутствии основания для дивидендов. А ведь после 1П было соотношение 1.2, а 3кв2020 явно похуже 2кв2019 будет…

zzznth, какие то сравнения непонятные зачем 3 кв 20 г сравнивать со 2 19 года, если сравнить с 3 19 то и получше будет)

fardmin, опс, опечатался. 3кв19 к 3кв20, разумеется
А предполагаю, что хуже, потому что июль то по сути без продаж был.
Если 3кв год к году будет такой же — то это конечно отличный знак будет

zzznth, по продажам 20 лучше 19 3 кв

fardmin, хм, походу я долларовые продажи сравнивал и отложилось, что там все не оч.
В рублях (при среднем 75) за 3кв вышло 44 ярда выручки. Что примерно и есть результату 3кв19. В общем совсем интересно будет, да

zzznth, а есть еще и 4 кв, там все будет веселее)

fardmin, ну вот как раз там за два дня будут данные по продажам за октябрь и отчет за 9 месяцев.
Но как по мне, тут именно долг/ебитда важнее, они ж «управляют» тем какая часть СДП на дивы пойдет

Через 3 недели МСФО за 3й квартал. Вот и будет час икс. Удастся удержаться по нет дебт/ебитда лучше чем 1.5 — хорошо.
Не удастся — посмотрим как аналитики смогут избегать явного вопроса о отсутствии основания для дивидендов. А ведь после 1П было соотношение 1.2, а 3кв2020 явно похуже 2кв2019 будет…

zzznth, какие то сравнения непонятные зачем 3 кв 20 г сравнивать со 2 19 года, если сравнить с 3 19 то и получше будет)

fardmin, опс, опечатался. 3кв19 к 3кв20, разумеется
А предполагаю, что хуже, потому что июль то по сути без продаж был.
Если 3кв год к году будет такой же — то это конечно отличный знак будет

zzznth, по продажам 20 лучше 19 3 кв

fardmin, хм, походу я долларовые продажи сравнивал и отложилось, что там все не оч.
В рублях (при среднем 75) за 3кв вышло 44 ярда выручки. Что примерно и есть результату 3кв19. В общем совсем интересно будет, да

zzznth, а есть еще и 4 кв, там все будет веселее)

Через 3 недели МСФО за 3й квартал. Вот и будет час икс. Удастся удержаться по нет дебт/ебитда лучше чем 1.5 — хорошо.
Не удастся — посмотрим как аналитики смогут избегать явного вопроса о отсутствии основания для дивидендов. А ведь после 1П было соотношение 1.2, а 3кв2020 явно похуже 2кв2019 будет…

zzznth, какие то сравнения непонятные зачем 3 кв 20 г сравнивать со 2 19 года, если сравнить с 3 19 то и получше будет)

fardmin, опс, опечатался. 3кв19 к 3кв20, разумеется
А предполагаю, что хуже, потому что июль то по сути без продаж был.
Если 3кв год к году будет такой же — то это конечно отличный знак будет

zzznth, по продажам 20 лучше 19 3 кв

fardmin, хм, походу я долларовые продажи сравнивал и отложилось, что там все не оч.
В рублях (при среднем 75) за 3кв вышло 44 ярда выручки. Что примерно и есть результату 3кв19. В общем совсем интересно будет, да

Через 3 недели МСФО за 3й квартал. Вот и будет час икс. Удастся удержаться по нет дебт/ебитда лучше чем 1.5 — хорошо.
Не удастся — посмотрим как аналитики смогут избегать явного вопроса о отсутствии основания для дивидендов. А ведь после 1П было соотношение 1.2, а 3кв2020 явно похуже 2кв2019 будет…

zzznth, какие то сравнения непонятные зачем 3 кв 20 г сравнивать со 2 19 года, если сравнить с 3 19 то и получше будет)

fardmin, опс, опечатался. 3кв19 к 3кв20, разумеется
А предполагаю, что хуже, потому что июль то по сути без продаж был.
Если 3кв год к году будет такой же — то это конечно отличный знак будет

zzznth, по продажам 20 лучше 19 3 кв

Через 3 недели МСФО за 3й квартал. Вот и будет час икс. Удастся удержаться по нет дебт/ебитда лучше чем 1.5 — хорошо.
Не удастся — посмотрим как аналитики смогут избегать явного вопроса о отсутствии основания для дивидендов. А ведь после 1П было соотношение 1.2, а 3кв2020 явно похуже 2кв2019 будет…

zzznth, какие то сравнения непонятные зачем 3 кв 20 г сравнивать со 2 19 года, если сравнить с 3 19 то и получше будет)

fardmin, опс, опечатался. 3кв19 к 3кв20, разумеется
А предполагаю, что хуже, потому что июль то по сути без продаж был.
Если 3кв год к году будет такой же — то это конечно отличный знак будет

Через 3 недели МСФО за 3й квартал. Вот и будет час икс. Удастся удержаться по нет дебт/ебитда лучше чем 1.5 — хорошо.
Не удастся — посмотрим как аналитики смогут избегать явного вопроса о отсутствии основания для дивидендов. А ведь после 1П было соотношение 1.2, а 3кв2020 явно похуже 2кв2019 будет…

zzznth, какие то сравнения непонятные зачем 3 кв 20 г сравнивать со 2 19 года, если сравнить с 3 19 то и получше будет)

Через 3 недели МСФО за 3й квартал. Вот и будет час икс. Удастся удержаться по нет дебт/ебитда лучше чем 1.5 — хорошо.
Не удастся — посмотрим как аналитики смогут избегать явного вопроса о отсутствии основания для дивидендов. А ведь после 1П было соотношение 1.2, а 3кв2020 явно похуже 2кв2019 будет…

друзья… добыча упала, продажи упали, цена упала, запасы нереализованной продукции растут… и при этом цена такая же как в прошлом году… кто-то верит, что цена 75 сможет долго продержаться ?:)

Andrealin, уже сбрасываем по 80)))

друзья… добыча упала, продажи упали, цена упала, запасы нереализованной продукции растут… и при этом цена такая же как в прошлом году… кто-то верит, что цена 75 сможет долго продержаться ?:)

Прогноз EBITDA Алроса на третий квартал - на уровне $315 млн - Sberbank CIB
«АЛРОСА» опубликовала хорошие операционные показатели за третий квартал. Они свидетельствуют о значительном восстановлении объемов реализации при хорошей структуре продаж. Мы полагаем, что по итогам квартала компания генерирует EBITDA на сумму $315 млн. Мы также обновили финансовые прогнозы на второе полугодие и весь 2020 год. Сейчас мы исходим из того, что по итогам второго полугодия EBITDA должна составить около $700 млн, что на 40% превышает консенсус-прогноз Bloomberg. При этом наш прогноз EBITDA на 2021 год 15% ниже, чем предполагает консенсус-прогноз.

Мы полагаем, как только сойдет на нет спрос, обусловленный пополнением ювелирами товарных запасов, «АЛРОСА» столкнется с началом структурного сокращения конечного спроса на алмазы. Мы подтверждаем рекомендацию ДЕРЖАТЬ акции этой компании и их целевую цену на уровне 80 руб.

В третьем квартале добыча алмазов составила 9,2 млн карат, что на 24% ниже уровня годичной давности. По итогам января — сентября добыча составила 22,9 млн карат, т. е. упала на 23% по сравнению с аналогичным периодом 2019 года. Прогноз менеджмента по добыче на весь 2020 год не изменился — 28-31 млн карат, т. е. ее объем по итогам января — сентября уже соответствует верхней границе прогнозируемого диапазона на 74%. Мы полагаем, что добыча по итогам всего года будет ближе к верхней границе этого диапазона.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Когда на каждом углу кричат, что что-то непременно вырастет, это как-то немного настораживает…

Russia-n-Roul, вот-вот, пиарят (в целом бесспорно позитивные) новости, чтобы нормально выйти :) просекли походу фишку с дивами :))
Очень характерно, что за недавнее время уже два раза было сильное падение на позитиве

Продажи Алроса восстановятся, несмотря на пандемию - Промсвязьбанк
АЛРОСА увеличила добычу на 62% в третьем квартале, продажи выросли в 8 раз

Добыча алмазов АЛРОСА в третьем квартале выросла на 62% к предыдущему периоду, составив 9,2 млн карат. За 9 месяцев 2020 г объем добычи алмазов сократился на 23% до 22,9 млн карат. Продажи алмазов в третьем квартале выросли в 8 раз к предыдущему кварталу, до 5 млн карат. За 9 месяцев продажи сократились на 40%, до 15,1 млн карат.

Результаты компании нейтральные. Рост добычи при совпавшими с ожиданиями продажами говорит об увеличении запасов, что при текущих сохраняющихся низких ценах на алмазную продукцию добавит негатива финансовым показателям. В тоже время мы рассчитываем на сезонное увеличение спроса на алмазную продукцию и продолжение постепенного восстановления продаж, несмотря на возросшие риски второй волны пандемии коронавируса в мире. Ведущие страны-потребители – Китай и США, в предыдущем квартале показали неплохую динамику. Долгосрочно, ограниченные возможности наращивать предложение должны оказать поддержку ценам.

Промсвязьбанк

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Алмазная отрасль демонстрирует постепенное восстановление - Атон
Алроса опубликовала операционные результаты за 3К   

Производство алмазов увеличилось на 62% кв/кв до 9.2 млн карат, а за 9M20 производство снизилось на 23% г/г до 22.9 млн карат. Продажи алмазов выросли в 8x раз кв/кв до 5 млн карат, за 9M20 продажи упали на 40% до 15.1 млн карат. В результате запасы алмазов по состоянию на конец 3К20 увеличились до 30.6 млн карат (+16% кв/кв). Средняя цена реализации камней ювелирного качества составила $133/карат, упав на 34% кв/кв на фоне нормализации структуры продаж, и на 2% г/г, отражая ценовой дисконт, предложенный потребителям. Компания представила осторожно оптимистичные комментарии относительно восстановления рынка.

В целом нейтральные результаты, демонстрирующие, что рынок прошел дно и постепенно восстанавливается — в рамках ранее раскрытых месячных показателей продаж алмазов. Мы подтверждаем наш рейтинг НЕЙТРАЛЬНО по АЛРОСА и считаем, что она оценена справедливо, торгуясь с форвардным консенсус-мультипликатором EV/EBITDA 6.2x относительно своего 5-летнего исторического значения 4.9x. Премия по мультипликаторам оправдана тем, что баланс между капзатратами и дивидендами смещен в сторону более щедрых выплат акционерам.

Атон

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Когда на каждом углу кричат, что что-то непременно вырастет, это как-то немного настораживает…

Алроса сига
Держу ее, стопов нет, после пробоя треугола идем на его вершинку, таковы правила)




Авто-репост. Читать в блоге >>>

Новостной шум: АЛРОСА, Тинькофф, Яндекс, МТС, Акрон, Русал

Новость дня – Олег Тиньков разорвал сделку по продаже TCS Group. Основатель Тинькофф сегодня сообщил сотрудникам компании, что отказывается продавать компанию Яндекс, так как рассчитывал объединения и построения самой большой частной компании в России, а не просто продажу бизнеса. Также Тиньков сообщил, что компания не продается ни Яндексу, ни МТС, ни кому! На фоне этого, сегодня акции Тинькофф, Яндекса и МТС показали отрицательную динамику. #TCSG #MTSS #YNDX

Акрон сообщил об увеличении отгрузки минеральных удобрений за 9 мес. 2020 г. на внутренний рынок на 50% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года – до 350 тыс. тонн удобрений. Напомним, что 85% выручки компании приходятся на экспортные рынки и только 15% на Россию. При текущем курсе доллара, компания получит сверхприбыль за счёт девальвации рубля. #AKRN

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Котировки Алроса на фоне выхода из кризиса продемонстрируют дальнейший рост - Велес Капитал
«АЛРОСА» представила нейтральные операционные результаты за 3-й квартал 2020 г.

Производство. Добыча алмазов в 3-м квартале 2020 г. снизилась на 24% г/г до 9,2 млн карат в связи с остановкой работы нескольких рудников в рамках антиковидных мер. Снижение производства позитивно для финансового положения компании, так как позволяет распродавать накопленные запасы.

Продажи и запасы. Объем реализации алмазной продукции в 3-м квартале 2020 г. сократился на 21% г/г до 5 млн карат. При этом в августе-сентябре продажи превысили уровень предыдущего года на 25%, что свидетельствует о достаточно быстром выходе отрасли из кризиса. Однако по итогам 3-го квартала 2020 г. добыча оказалась выше продаж на 4,2 млн карат, вследствие чего запасы алмазов выросли до рекордного уровня в 30,6 млн карат. На недавней встрече с В.В. Путиным президент АЛРОСА С.С. Иванов заявил о скором оформлении сделки с Гохраном, точный объем которой до сих неизвестен и должен колебаться в пределах 0,5-1 млрд долл. Тренд на снижение производства, рост продаж и сделка с Гохраном позволят компании снизить запасы алмазов в 2021 г., что приведет к росту свободного денежного потока, служащего базой для расчета дивидендов.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

www.diamondse.info/diamonds-price-index.asp вот тут ну нет никаких 13%, на IDEX тоже колебания минимальны…

zzznth, может есть ещё индексы?

Роман Ранний, да может конечно… я вот только не нашел пока..
Интересно ж: это я чего-то не понимаю или же эти аналитики ерунду сморозили

www.diamondse.info/diamonds-price-index.asp вот тут ну нет никаких 13%, на IDEX тоже колебания минимальны…

zzznth, может есть ещё индексы?

пишет
t.me/invest_or_lost/2940
💍 АЛРОСА сегодня представила (http://www.alrosa.ru/%D0%BE%D0%BF%D0%B5%D1%80%D0%B0%D1%86%D0%B8%D0%BE%D0%BD%D0%BD%D1%8B%D0%B5-%D1%80%D0%B5%D0%B7%D1%83%D0%BB%D1%8C%D1%82%D0%B0%D1%82%D1%8B-%D0%B3%D1%80%D1%83%D0%BF%D0%BF%D1%8B-%D0%B0%D0%BB%D1%80%D0%BE-7/) свои операционные результаты за 3 кв. и 9 месяцев 2020 года.

Несмотря на то, что по сравнению с прошлым годом картина по добыче выглядит ожидаемо уныло, из-за коронавирусных процессов в течение всего текущего года, можно найти позитив в квартальном приросте производства на 62% (кв/кв) до 9,2 млн кар, на фоне постепенного восстановления мирового рынка, сезонного спроса на алмазы и роста загрузки обогатительных мощностей.

Правда, здесь нужно иметь ввиду, что второй квартал был фактически парализован по понятным причинам, а потому к подобному квартальному росту нужно относиться весьма осторожно, а о полноценном восстановлении рынка можно будет говорить по итогам ключевого праздничного сезона в США в рождественский период.

Что касается итогов 9 месяцев 2020 года, то производство алмазов по сравнению с прошлым годом снизилось на 23% до 22,9 млн кар, а продажи сократились на 40% до 15,1 млн карат. Что, впрочем, большим сюрпризом для рынка не стало. Депрессия в последнее время – нормальное состояние как для акционеров АЛРОСА, так и для её котировок.

Но смотреть всё же нужно вперёд и с оптимизмом, несмотря на все ковидные страхи и опасения. И в этом смысле котировки акций не унывают, продолжая консолидироваться вблизи своих 8-месячных максимумов. Покупать их уже не так интересно (к тому же в августе был прекрасный шанс сделать это по 65+ рублей), однако держать в своём портфеле я их продолжу, с длинным горизонтом.

Пресс-релиз
(http://www.alrosa.ru/wp-content/uploads/2020/10/ALROSA-Q3-2020-Trading-Update-IR-release-16-10-2020-RUS.pdf)Приложение – Excel-файл

(http://www.alrosa.ru/wp-content/uploads/2020/10/ALROSA-Q3-2020-Trading-Update-16-10-2020.xlsx)#ALRS

www.diamondse.info/diamonds-price-index.asp вот тут ну нет никаких 13%, на IDEX тоже колебания минимальны…

ИНДЕКС ЦЕН НА АЛМАЗЫ К КОНЦУ III КВАРТАЛА СНИЗИЛСЯ НА 13% С НАЧАЛА ГОДА

Роман Ранний, а откуда данные?

zzznth, Интерфакс

Роман Ранний, откуда они эти данные берут?

ИНДЕКС ЦЕН НА АЛМАЗЫ К КОНЦУ III КВАРТАЛА СНИЗИЛСЯ НА 13% С НАЧАЛА ГОДА

Роман Ранний, а откуда данные?

zzznth, Интерфакс

снизилась добыча так это хорошо, менеджмент сэкономил т к склады затарены. Производство увеличилось это замечтательно) положительный в целом отчет

Производство алмазов АЛРОСЫ за 9 мес снизилось на 23% до 22,9 млн кар.

• Добыча руды и песков в 3 кв. снизилась до 4,7 млн т с 9,8 млн т во 2 кв. (3 кв. 2019 г.: 8,8 млн т) вследствие принятия комплекса мер на фоне кризисной ситуации, вызванной пандемией COVID-19, что привело к падению запасов руды и песков на 21% кв/кв до 25,8 млн т.
• Обработка руды и песков в 3 кв. выросла на 57% кв/кв (-33% г/г) до 11,5 млн т в связи с запуском ряда обогатительных фабрик после временной приостановки во 2 кв., а также сезонного увеличения производства на россыпных месторождениях. Снижение показателя на 24% г/г связано с реализацией антикризисных мер в 2020 г. За 9М показатель составил 24,8 млн т (-27%).
• Производство алмазов в 3 кв. увеличилось на62% кв/кв и составило 9,2 млн кар на фоне роста загрузки обогатительных мощностей. За 9М показатель упал на 23%до 22,9 млн кар.
• Содержание алмазов в 3 кв. выросло на 4% кв/кв до 0,8 кар/т. За 9М показатель вырос на 6% – 0,93 кар/т. Увеличение показателя связано с остановкой производства на менее рентабельных активах.

Авто-репост. Читать в блоге >>>