Русагро акции

ВТБ Капитал про Русагро:

Бумаги компании на текущих уровнях по коэффициенту EV/EBITDA на 2019 г. оценены в 6,2x. Мы ожидаем дальнейший рост их стоимости (прогнозная цена на 12 месяцев равна 14,5 долл., что подразумевает ожидаемую полную доходность 33% и рекомендацию Покупать), чему будут способствовать устойчивая сбалансированная ситуация на сельскохозяйственных рынках России, успешная интеграция Солнечных продуктов (SolPro), завершение периода масштабных капиталовложений, ввод в эксплуатацию новых свиноводческих мощностей и сокращение долговой нагрузки.

Во 2-м квартале падение оптовых цен на сахар составт около 9% к/к

Ренессанс пишет, что во 2-квартале результаты Русагро будут слабее

The pricing environment in 2Q19 is likely to be softer for most products, in our view, due to a continued, albeit shallow, downward trend in sugar and agriculture prices

Акции РусАгро продолжат рост к 880-900 рублям - Солид

Компания Русагро стала одним из лидеров фондовой секции после публикации сильного отчета за 1 кв. 2019.

После покупки главного конкурента совокупная выручка выросла в 2 раза, EBITDA в 2.4 раза, чистая прибыль почти в 7 раз.

Считаем, что акции Русагро продолжат рост и достигнут 880-900 рублей в течение года. 

Кравчук Вадим
ИФК «Солид»
читать дальше на смартлабе

Oil & Fats sales were triggered by growth of bottled oil sales and tolling agreement with Solnechnye Producty plants. However, the margin of this segment dropped due to the lack of EBITDA from Solnechnye Producty assets on Ros Agro balance.”

Херь какая-то… А почему ебидда солнечных еще не на балансе?

Домосед, вот и у меня такой же вопрос)

Минсельхоз прогнозирует рост экспорта российской свинины на 20%
20.05.2019 Архив | Минсельхоз прогнозирует рост экспорта российской свинины на 20%
Фото: pixabay.com
В настоящее время Россия входит в семерку мировых производителей свинины

В 2019 года за рубеж может отправиться более 100 тысяч тонн отечественной свиноводческой продукции.

На заседании совета директоров Национального союза свиноводов, прошедшего на базе Минсельхоза РФ, обсуждалось развитие свиноводческой отрасли. По прогнозам, экспорт российской свинины в 2019 году вырастет на 20%.

«Основными покупателями российской свиноводческой продукции являются Гонконг, Вьетнам и страны ближнего зарубежья. К перспективным направлениями сбыта относятся государства азиатского региона — КНР, Япония, Южная Корея и другие».

Из сообщения на сайте Минсельхоза РФ
Экспорт свинины уверенно растет с 2012 года и только за 2018 год увеличился на 18%. При этом отмечается снижение закупок свиноводческой продукции за рубежом — за прошлый год импорт снизился более чем на 70%.

«За семь лет объем производства свинины в России вырос в полтора раза. По итогам прошлого года производство увеличилось на 5,5%, до 4,8 млн тонн, в январе-марте 2019 года — еще на 4,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Безусловным лидером отрасли является Центральный федеральный округ, на долю которого приходится половина от всего объема производства в стране».

Из сообщения на сайте Минсельхоза РФ
Подробнее: customsforum.ru/news/business/minselkhoz-prognoziruet-rost-eksporta-rossiyskoy-svininy-na-20-552323.html?utm_source=yxnews&utm_medium=desktop

Вадим Джог, ну лишь бы сбылось

Высокая долговая нагрузка РусАгро может вызвать снижение дивидендных выплат - ИК QBF

«РусАгро» представила сильную отчетность по МСФО по итогам 1 квартала 2019.

Выручка компании увеличилась в 2,1 раза г/г до 32,2 млрд. руб. Рост был обусловлен, главным образом, за счет увеличения продаж масложирового и сельскохозяйственного бизнеса.

Выручка масложирового бизнеса выросла в 3,8 раз г/г, заняв долю более 52% от всей выручки за период, в связи с использованием активов группы «Солнечные продукты» по толлинговой схеме. Продажи сельскохозяйственного бизнеса выросли в 1 квартале почти в 3,8 раза г/г до 5,5 млрд. руб. благодаря росту объемов производства и более высоким ценам реализации.

Скорректированный показатель EBITDA вырос в 2,4 г/г до 4,1 млрд. руб. Рост показателя обусловлен сельскохозяйственным и сахарным бизнесами, где наблюдались высокие цены реализации по сравнению с 1 кварталом прошлого года. Несмотря на рост выручки, рентабельность по скорректированному показателю EBITDA мясного бизнеса продолжает снижаться: за 1 квартал 2019 года показатель составил 16% против 26% годом ранее и 28% в 2017 году. На скорректированный показатель EBITDA мясного бизнеса отрицательно влияют высокие цены на зерно.
читать дальше на смартлабе

Минсельхоз прогнозирует рост экспорта российской свинины на 20%
20.05.2019 Архив | Минсельхоз прогнозирует рост экспорта российской свинины на 20%
Фото: pixabay.com
В настоящее время Россия входит в семерку мировых производителей свинины

В 2019 года за рубеж может отправиться более 100 тысяч тонн отечественной свиноводческой продукции.

На заседании совета директоров Национального союза свиноводов, прошедшего на базе Минсельхоза РФ, обсуждалось развитие свиноводческой отрасли. По прогнозам, экспорт российской свинины в 2019 году вырастет на 20%.

«Основными покупателями российской свиноводческой продукции являются Гонконг, Вьетнам и страны ближнего зарубежья. К перспективным направлениями сбыта относятся государства азиатского региона — КНР, Япония, Южная Корея и другие».

Из сообщения на сайте Минсельхоза РФ
Экспорт свинины уверенно растет с 2012 года и только за 2018 год увеличился на 18%. При этом отмечается снижение закупок свиноводческой продукции за рубежом — за прошлый год импорт снизился более чем на 70%.

«За семь лет объем производства свинины в России вырос в полтора раза. По итогам прошлого года производство увеличилось на 5,5%, до 4,8 млн тонн, в январе-марте 2019 года — еще на 4,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Безусловным лидером отрасли является Центральный федеральный округ, на долю которого приходится половина от всего объема производства в стране».

Из сообщения на сайте Минсельхоза РФ
Подробнее: customsforum.ru/news/business/minselkhoz-prognoziruet-rost-eksporta-rossiyskoy-svininy-na-20-552323.html?utm_source=yxnews&utm_medium=desktop

Вадим Джог, это все равно очень мало, нужен рост в разы для начала…

Домосед, Москва не сразу строилась!

Минсельхоз прогнозирует рост экспорта российской свинины на 20%
20.05.2019 Архив | Минсельхоз прогнозирует рост экспорта российской свинины на 20%
Фото: pixabay.com
В настоящее время Россия входит в семерку мировых производителей свинины

В 2019 года за рубеж может отправиться более 100 тысяч тонн отечественной свиноводческой продукции.

На заседании совета директоров Национального союза свиноводов, прошедшего на базе Минсельхоза РФ, обсуждалось развитие свиноводческой отрасли. По прогнозам, экспорт российской свинины в 2019 году вырастет на 20%.

«Основными покупателями российской свиноводческой продукции являются Гонконг, Вьетнам и страны ближнего зарубежья. К перспективным направлениями сбыта относятся государства азиатского региона — КНР, Япония, Южная Корея и другие».

Из сообщения на сайте Минсельхоза РФ
Экспорт свинины уверенно растет с 2012 года и только за 2018 год увеличился на 18%. При этом отмечается снижение закупок свиноводческой продукции за рубежом — за прошлый год импорт снизился более чем на 70%.

«За семь лет объем производства свинины в России вырос в полтора раза. По итогам прошлого года производство увеличилось на 5,5%, до 4,8 млн тонн, в январе-марте 2019 года — еще на 4,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Безусловным лидером отрасли является Центральный федеральный округ, на долю которого приходится половина от всего объема производства в стране».

Из сообщения на сайте Минсельхоза РФ
Подробнее: customsforum.ru/news/business/minselkhoz-prognoziruet-rost-eksporta-rossiyskoy-svininy-na-20-552323.html?utm_source=yxnews&utm_medium=desktop

Вадим Джог, это все равно очень мало, нужен рост в разы для начала…

Минсельхоз прогнозирует рост экспорта российской свинины на 20%
20.05.2019 Архив | Минсельхоз прогнозирует рост экспорта российской свинины на 20%
Фото: pixabay.com
В настоящее время Россия входит в семерку мировых производителей свинины

В 2019 года за рубеж может отправиться более 100 тысяч тонн отечественной свиноводческой продукции.

На заседании совета директоров Национального союза свиноводов, прошедшего на базе Минсельхоза РФ, обсуждалось развитие свиноводческой отрасли. По прогнозам, экспорт российской свинины в 2019 году вырастет на 20%.

«Основными покупателями российской свиноводческой продукции являются Гонконг, Вьетнам и страны ближнего зарубежья. К перспективным направлениями сбыта относятся государства азиатского региона — КНР, Япония, Южная Корея и другие».

Из сообщения на сайте Минсельхоза РФ
Экспорт свинины уверенно растет с 2012 года и только за 2018 год увеличился на 18%. При этом отмечается снижение закупок свиноводческой продукции за рубежом — за прошлый год импорт снизился более чем на 70%.

«За семь лет объем производства свинины в России вырос в полтора раза. По итогам прошлого года производство увеличилось на 5,5%, до 4,8 млн тонн, в январе-марте 2019 года — еще на 4,3% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

Безусловным лидером отрасли является Центральный федеральный округ, на долю которого приходится половина от всего объема производства в стране».

Из сообщения на сайте Минсельхоза РФ
Подробнее: customsforum.ru/news/business/minselkhoz-prognoziruet-rost-eksporta-rossiyskoy-svininy-na-20-552323.html?utm_source=yxnews&utm_medium=desktop

В 2019 году РусАгро может нарастить выручку на 50-75% - Фридом Финанс

После публикации квартальной финансовой отчетности расписки «РусАгро» прибавили около 5,7%. На мой взгляд, результаты компании выглядят многообещающе. Выручка увеличилась более чем вдвое в сопоставлении год к году и достигла 32,167 млрд рублей. Основной вклад в рост выручки внесли продажи продукции масложирового комплекса, что позволило компенсировать продолжающееся снижение показателя в сахарном сегменте. Повышение объемов реализации в масложировом дивизионе обусловлено главным образом соглашением с «Солнечными продуктами». Также «РусАгро» впервые получило доход от продаж молочной продукции, а выручка в самом рентабельном, сельскохозяйственном сегменте увеличилась почти втрое.

Скорректированная EBITDA компании за январь-март выросла в 2,4 раза и достигла 4,094 млрд рублей. Рентабельность по этому показателю поднялась с 11% в январе-марте 2018-го до 13% в том же периоде текущего года. Соотношение чистый долг/EBITDA на конец марта 2019 года составило 2,92х, что рассматривается как норма. В 2018 году «РусАгро» приобрело долг «Солнечных продуктов» у «Россельхозбанка» и планирует выкупить активы некоторых своих заводов увеличить производство и долю на масложировом рынке.
читать дальше на смартлабе

Не отвечайте, дайте Басову возможность лично здесь ответить

Oil & Fats sales were triggered by growth of bottled oil sales and tolling agreement with Solnechnye Producty plants. However, the margin of this segment dropped due to the lack of EBITDA from Solnechnye Producty assets on Ros Agro balance.”

Херь какая-то… А почему ебидда солнечных еще не на балансе?

Ого!
А из-за чего рост вдруг?
Я не особо чего-то позитивного в отчете заметил))

Тимофей Мартынов, рост из-за роста ебидды, но есть неприятные моменты: масло- жир ебидда и цены на сахар.маржа ебидды мяса снизилась, но она перекочевала в сх, поэтому нейтрально здесь. По масло-жиру я бы задал вопрос…

Ого!
А из-за чего рост вдруг?
Я не особо чего-то позитивного в отчете заметил))

Русагро - чистая прибыль по МСФО в I квартале выросла в 6,8 раза, до 1,42 млрд руб

Группа "Русагро" в 1 квартале 2019 года увеличила чистую прибыль по МСФО в 6,8 раза, до 1,422 миллиарда рублей

Выручка «Русагро» в январе-марте выросла в 2,1 раза, — до 32,167 миллиарда рублей,
скорректированная EBITDA — в 2,4 раза, до 4,094 миллиарда.

читать дальше на смартлабе

Выручка зато рекордная

Ну что, прибыль совсем слабенькая. Удручающе слабая

Кто-нибудь может объяснить как они чистый долг 54 млрд руб получили при 91,5 млрд руб долга ?

Продажи сахара выросли на 111% к 1 кварталу 2018.
действительно стали распродавать запас

Вот эту фразу я не понял:

However, the margin of
this segment dropped due to the lack of EBITDA from Solnechnye Producty assets on Ros Agro
balance

В мясе маржу подорвал рост цен на корм

Маржа выросла — это позитивно

Adjusted EBITDA margin increased from 11% in Q1 2018 to 13% in Q1 2019

Отчет Русагро тут: www.rusagrogroup.ru/fileadmin/files/reports/en/pdf/2019_Press_release_1Q2019_v1_.pdf

о! русагро моя любимая отчиталась
Чистая прибыль 1,42 млрд руб
Выручка 32,17 млрд
ЕБИТДА 4,09 млрд руб
долг без изменений почти и равен 54,2 млрд руб