НКД, методы расчета

Метод расчета НКД — Метод расчета НКД определяет формулу расчета условного количества дней между начальной и конечной датами периода расчета НКД и условное количество дней в году (базис расчета). Способ расчета НКД влияет на показатель дисконтирования при вычислении аналитических показателей облигации.

Методы расчета НКД

30/360 ISDA (30/360) — Другие названия: Bond Basis, 30-360 U.S. Municipal

Начальная дата: D1.M1.Y1 (день.месяц.год)
Конечная дата D2.M2.Y2 (день.месяц.год)
Разница между датами (Day count) = (Y2-Y1)*360+(M2-M1)*30+(D2-D1)

Правила корректировки D1 и D2:
• если D1=31, то D1=30
• если D2=31 и D1=30, то D2=30

30E/360 — Другие названия: 30/360 Eurobond, 30/360 ISMA, 30/360 European, 30S/360 Special German, Eurobond Basis

Начальная дата: D1.M1.Y1 (день.месяц.год)
Конечная дата D2.M2.Y2 (день.месяц.год)
Разница между датами (Day count) = (Y2-Y1)*360+(M2-M1)*30+(D2-D1)

Правила корректировки D1 и D2:
• если D1=31, то D1=30
• если D2=31, то D2=30

30/360 German — Другие названия: 30E/360 ISDA

Начальная дата: D1.M1.Y1 (день.месяц.год)
Конечная дата D2.M2.Y2 (день.месяц.год)
Разница между датами (Day count) = (Y2-Y1)*360+(M2-M1)*30+(D2-D1)

Правила корректировки D1 и D2:
• если D1=31, то D1=30
• если D2=31, то D2=30
• если D1-последний день февраля, то D1=30
• если D2-последний день февраля, то D2=30
Последний день февраля: 29 февраля в високосном году, 28 февраля в невисокосном году.

30/360 US — Другие названия: 30U/360, 30US/360

Начальная дата: D1.M1.Y1 (день.месяц.год)
Конечная дата D2.M2.Y2 (день.месяц.год)
Разница между датами (Day count) = (Y2-Y1)*360+(M2-M1)*30+(D2-D1)

Правила корректировки D1 и D2:
• если D1=31, то D1=30
• если D2=31 и D1=31, то D2=30
• если D1-последний день февраля, то D1=30
• если D1-последний день февраля и D2-последний день февраля, то D2=30
Последний день февраля: 29 февраля в високосном году, 28 февраля в невисокосном году.

30E+/360 -

Начальная дата: D1.M1.Y1 (день.месяц.год)
Конечная дата D2.M2.Y2 (день.месяц.год)
Разница между датами (Day count) = (Y2-Y1)*360+(M2-M1)*30+(D2-D1)

Правила корректировки D1 и D2:
• если D1=31, то D1=30
• если D2=31, то D2.M2.Y2 – первое число следующего месяца ((D2=1; Y2=Y2+целая часть((M2+1)/12); M2 = ((M2 +1) mod 12) – остаток от деления (M2+1) на 12)

sMart-lab.ru