Блог им. Bohemia

Опционная ТС " Продажа недельных путов для больших и маленьких, + 50% годовых ".

1. Из ликвидных по опционам инструментов ФОРТС выбираю опционы на фьючерс SiUO. Причина? Значение фьючерса находится на достаточно низком уровне, вблизи нижней границы восходящего канала:
Опционная ТС " Продажа недельных путов для больших и маленьких, + 50% годовых ".

2. Продаю недельные опционы центрального страйка в четверг после экспирации, т.к. они принесут максимальную премию в единицу времени (1 неделя). 

3. Продаю пут (по сути покупаю фьючерс), а не кол (аналог продажи фьючерса), тк рубль крепкий.
Вася Олейник покупал доллары по 75 и считает этот курс очень хорошим :).
Колы я бы начал продавать при цене выше 82 (середина канала). 

4. Сейчас цена SiUO =70 170, цена (премия) опциона центр. страйка (Si70000BR0D PUT) = 392 руб.
 Опционная ТС " Продажа недельных путов для больших и маленьких, + 50% годовых ".

5. Если цена SiUO к экспирации 25.06.2020 будет выше или равна 70 170, каждый проданный опцион пут принесет 392 рубля. Эти 392 рубля МОИ, НАВСЕГДА! (они копятся на брокерском счете).
После экспирации или незадолго до нее нужно снова продать 1 пут.

6. Если цена будет ниже, то получу ту же прибыль 392 рубля и убыток в разнице цен фьючерсов. Предположим, экспирация прошла при цене       69 170, убыток будет равен 70 170 — 69 170 = — 1 000 руб. Общий финрез: +392 — 1 000 = — 708 руб. Эти 392 рубля  МОИ, НАВСЕГДА! (они копятся на брокерском счете).
Убытки по фьючерсу — 1 000 руб. не фиксирую, оставляю его в виде вариационной маржи (ВРЕМЕННОГО убытка по счету, который завтра может стать прибылью).

7. После экспирации взамен проданного пута биржа «даст»  1 купленный фьючерс. Продавать его не буду, вместо этого продам 1 опцион кол. 
В результате снова получится 1 синтетический опцион пут (+1 фьючерс — 1 кол = — 1пут).
При обесценивании кола в 2 раза буду его откупать и продавать 1 кол центрального страйка, что бы всегда продавать централ; ный страйк.

8. И т.д. по кругу: продажа пута — продажа синтетического пута...

10. Расчет ГО для 10 опционов: 
— главное в этой стратегии — иметь большой запас денег по проданным путам, так как временные убытки могут быть большими. Предполагаю, что SiUO  может может достичь в ближайшее время значения 50 000, то запас = (70 000 — 50 000)*10 = 200 000 руб.
— еще нужен запас денег на случай повышения требования к ГО (марже) биржей. Требуемая маржа на 1 пут = 4 000 руб., на 10 путов = 40 000 руб.
Предположим, биржа поднимет ГО в 5 раз, значит на 10 опционов нужно иметь еще 200 000 руб.
— итого на продажу 10 опционов нужно 400 000 руб.

11. Каждые 10 проданных путов принесут за 1 неделю 392*10 = 3 920 руб, что составляет 1% от 400 000 руб., за год (52 недели) 50%.


ПС1. Продажа опциона пут, аналогична покупке фьючерса, но вам еще при этом премию платят!


ПС2. Тем, кому не нравится эта ТС, рекомендую выбрать другие инструменты, цены, уровни, страйки,  торговые идеи и стратегии ;)
★18 | ₽ 1
Америку для аборигенов открыл, вот только такая инфа пропадёт в основной ленте копипастов

Так работает не только с контрактами на доллар-рубль
Олайвир Стокс, не понял, поясните )
avatar

bohemian rhapsody

bohemian rhapsody, 
тема конкретная, ценная, а пропадёт среди кучи тем-копипастов

работает такой механизм не только с контрактом на доллар-рубль, а для контрактов на любые залоги
И так за год вы потеряете 4 тыс 200 руб на одном фьюче за счет ставки, заложенной во фьюч. И, понятно, убыток от падения доллара вполне возможен. Что-то мне кажется по шарпу не очень интересно
avatar

broker25

broker25, за счет ставки будет потеря на бэквордации при торговле фьючерса против рубля, а у меня опцион на фьючерс. Так что потерь по ставке не будет.
avatar

bohemian rhapsody

отнеси свои 400к в банк — больше заработаешь

опционы — для рисковых чуваков!
avatar

К.О'Тяра

За счет перекоса рисков по рублю будет плюс, вниз далеко не упадем, поэтому вариантов только два, либо флет либо рост Si, в любом раскладе мы кладем премию от пута в карман. 
Тут главное не переборщить с рисками по путам. 
avatar

Lagamail

Проблема при продаже кола. Если продаем по прежнему центр — то при пробое кола закрывается фьюч и фиксируется убыток. Если продаем кол пробитого пут — то это далеко не 52% годовых.
avatar

Zoran

Zoran, да, будет больше +60%
avatar

bohemian rhapsody

bohemian rhapsody, не получается «больше». Премия кола совсем копеечная становится.
avatar

ch5oh

ch5oh, Ну, не надо же так прямолинейно продать кол и держать. Подумайте что и когда с ним делать, чтобы не была копеечная.
avatar

bohemian rhapsody

ch5oh, вторая причина, что будет больше — в четверг после экспира опцион центр страйка стОит  не 392 рубля, а 600.
avatar

bohemian rhapsody

Нет. У вас вышел в деньги пут, вы получили длинный фьюч. С этого момента начинаются проблемы, о которых я писал. Продавая кол на пробитом страйке вы действительно не фиксируете убыток, но премия значительно ниже. Продавая центр кол вы зафиксите убытокпри пробое оного. Этот убыток вы можете не отбить никогда.
— и вот начинаются нюансы
avatar

Zoran

Zoran, Ну, не надо же так прямолинейно продать кол и держать. Подумайте что и когда с ним делать, чтобы не было нюансов.

avatar

bohemian rhapsody

При обесценивании кола в 2 раза буду его откупать и продавать 1 кол центрального страйка, что бы всегда продавать централ; ный страйк.

Не совсем понимаю, для чего именно это нужно, что это даст?

avatar

Surmounter


теги блога bohemian rhapsody

....все тэги



2010-2020
UPDONW