Convertible arbitrage strategy
Convertible arbitrage strategy — стратегия, направленная на извлечение прибыли из неверной оценки риска конкретного эмитента рынком или из работы на спрэде между разными бумагами одного и того же эмитента. Менеджер хедж-фонда открывает длинную позицию (long) по недооценённой бумаге и короткую (short) позицию по переоценённой.
Например long по конвертируемой облигации и short по обыкновенной акции
Например long по конвертируемой облигации и short по обыкновенной акции
