Торговля временем с прогнозами, на плечах и стопами

Эта статья является адаптацией Торговли Временем для людей не желающих отказываться от прогнозов, плечей и стоп-лоссов. По-моему неплохо получилось.

… Когда кто-то хочет убеждать, истинная вера и обман идут рука об руку.

Эрик-Эмманюэль Шмитт. Евангелие от Пилата

Как известно класс стратегий Торговля Временем является единственным из стратегий временного арбитража, который в теории почти полностью защищает трейдера от полной потери счёта, а на практике показывает солидную прибыль. Но общаясь с многочисленными «миллиардерами» — теми кто отказывается от Торговли Временем в пользу прогнозируемости рынка, плечей и стопов, я понял, что они меня не слышат. Задаваясь вопросом «почему так», я понял, что говорю не на их языке. Тут можно было бы вспомнить слова Стивена Кинга:

Порой людей сложно в чём-то убедить… Они должны убедиться сами.

Но тогда задание, которое я получил от горящего куста — уберечь людей от повторения стандартных ошибок – будет не выполнено. Поэтому данная статья является адаптацией Торговли Временем для людей, которые:

1)    верят, что рынок поддается прогнозу, и которые тверды в своем убеждении;

2)    брали, берут и будут брать стоп-лоссы;

3)    используют плечи и шорты

Но кто я такой, чтобы учить вас правильно торговать?! Так очередной фраер с большой дороги трейдинга. Моя цель намного скромней – если уж я не могу убедить вас отказаться от использования прогнозов, плечей и стопов, то я могу по принципу меньшего зла адаптировать правила Торговли Временем под использование прогнозов, плечей и стопов. Таким образом получилось 4 правила, которые скорее всего помогут вам избежать полной потери вашего счёта, которое настигает 95% частных трейдеров, пытающихся прогнозировать рынок, торговать с использованием заёмного капитала (плечи) и использующих заключение отрицательных сделок (стоп-лосс) якобы для «ограничения риска» (и к сожалению, 95% разоряющихся это не мое мнение, а статистика по рынку).

Правило #1

Разделяй и властвуй.

На рынке очень много инструментов: облигации, валюта, акции, фьючерсы, опционы. Нет смысла вкладывать все деньги в один прогноз, даже если вы уверены на 90% что он сбудется. А то знаете как говорят:

Всякая долгосрочная инвестиция когда-то была неудачной спекуляцией.

 Базар (рынок) никуда не денется. Он был до капитализма, будет и после него в той или иной робе (форме). Если вы сохраните свой общак (депозит), то успеете сделать еще много прогнозов и, отработав их, получить прибыль в свой гуманок (кошелек). Если же ваш прогноз не сбудется — будь то ваша затупа (ошибка) или бралово (форс-мажор), то потеря кубышки (счёта) закроет для вас возможность стричь лавэ (будущих заработков). Поэтому разделяйте свою фарцу (торговлю) по разным эпизодам (инструментам). Причем выбирайте инструменты, которые наименее связаны друг с другом. Лучше выбрать 8 различных инструментов. Например, рыжьё (золото) и рэкс (индекс РТС), зелёнка (акции Сбербанка) и жижа (нефть), сармак (доллар-рубль) и седина (серебро), кенгуру (AUD/USD) и Алёша (акции Ростелекома), чтобы неудавшийся прогноз по одному инструменту не помешал реализации прогноза по-другому.

Правило #2

Плечи и палачи

На российской бирже ММВБ, стандартное плечо, т.е. возможность использования заёмного капитала, равно 1 к 8. То есть, имея на счёте 100 000 берёзовых вы можете купить валюту, акций, фьючерсов на сумму 800 000 бер.

Но как мы с вами выяснили, согласно правилу №1: использование своего счета нужно разделить на несколько, желательно 8 инструментов. То есть, когда вы входите в один инструмент, используйте только 1/8 от максимально возможных средств, а именно 800 000 * 1/8 = 100 000 бер. Как только у вас появится прогноз (идея) по другому инструменту, но не раньше, то вы опять-таки можете вложить ещё 100 000 бер в другой инструмент. Получается 100 000 бер. на каждый из 8 инструментов. Лучше же в один конкретный момент времени работать только на одном инструменте, максимум на двух, чтобы не распылять своё внимание и быть сосредоточенным на получении максимальной прибыли.

Правило #3

Шорты и понты

Если сравнивать лонг и шорт, то в результате лонга вы не можете ни при каких исходах, катаклизмах и технических сбоях потерять больше чем сумму, которую вы вложили. Используя же шорт, вы можете потерять в два, три и т.д. раза больше суммы изначального входа. То есть лонг чисто математически всегда лучше шорта. И если вы соблюдаете Правило #1, то у вас на выбор всегда будет как минимум несколько инструментов. А значит вы всегда сможете найти возможность для входа в лонг, а значит и использовать шорт нет никакой нужды. Это очень простая логика, но она сэкономит вам огромное кол-во денег и нервов. Шорты – это понты.

 Правило #4

Стоп-лосс как танец

        – Девушка, вы танцуете?

        – Да.

        – Слава Богу! А я-то думал, вас по «стоп-лоссам» переворачивает!

 Если вы торгуете с использованием плечей, то вам необходимо задействовать стоп-лоссы. Нет ничего страшного, если вы берёте маленький минус, проблемы возникают тогда, когда вы не фиксируете плюс больший чем взятый минус. Тогда в результате ваш счёт будет постоянно уменьшаться. Какие есть возможности, чтобы избежать этого? Разберем такой пример:

На вашем счете 120 000 руб., вы открыли позицию по 1 из 8 инструментов, на валютную пару доллар-рубль на сумму 120 000 руб., т.е. купили две тысячи долларов по цене 60 рублей за доллар (задействовали 1/8 возможного заемного капитала). Поставили стоп-лосс 1% на уровне 59,40.

Но цена пошла против вас, стоп-лосс сработал. Ваш счёт уменьшился на 1200 руб., и составляет теперь 118 800 руб. Вы считаете, что ваш прогноз был верен, просто вам не повезло и решаете опять войти в этот инструмент. Лучше всего это сделать по цене, которая будет лучше, чем цена вашего первого входа (60 рублей за $), и ещё лучше, если новый вход будет ниже цены взятия стоп-лосса (59,40 рублей за $).

Что происходит дальше в нашем примере. Вы взяли стоп-лосс и теперь ждёте возможности для нового входа. Допустим доллар-рубль упал еще ниже до уровня 59 рублей за $. Теперь-то вы уверены, что с этого уровня он точно пойдет вверх. Покупаете те же самые 2000$, но уже по цене 59 рублей, ставите стоп лосс 1% на уровне 58,41 руб. за $ и ждёте. Гоп и цена пошла вверх! Вы счастливы и имеете полное право ждать своих целей по прибыли. Но не всё так просто. Ведь может произойти другой сценарий, при котором вы взяли стоп-лосс на уровне 59,40, а цена не пошла еще ниже, а развернулась и теперь опять 60 руб. за $. Вы решаете опять зайти в доллар, но ваш счёт уже меньше на 1200 руб. То есть рынок не изменился, а деньги вы потеряли. Вот поэтому, когда вы входите вновь в позицию всегда лучше заходить по цене лучшей, чем цена первого входа.

Но допустим вы не хотите ждать лучшей цены и решаете опять войти по 60 руб. за $. Теперь перед вами стоит задача как минимум вернуть те 1200 руб., которые вы потеряли. Поэтому, заходя опять по 60 руб $ и ставя стоп-лосс на уровне 59,40, установите цель по доходности на тот же 1% + затраченные комиссии, т.е. на уровне примерно 60,62 руб за $. Вы заберёте эту прибыль и отобьёте ваши потери.

Но вот беда рынок опять пошел вниз и у вас опять сработал стоп-лосс. Вы потеряли уже 2400 руб, ничего не заработав. Именно таким образом и сливаются счета, каждый раз, отдавая по чуть-чуть. Что же делать? Лучше всего дождаться цены входа лучше, чем та, по которой вы постоянно входите и теряете деньги, причём лучше на размер двух стопов. А пока вы ждёте этой цены, самое время обратиться к анализу других инструментов и попробовать поработать на них. Вот почему счёт лучше разделять на 8 инструментов, чтобы всегда были варианты для выбора.

Составим краткое резюме статьи для тех, кто ничего не понял:

Описанная концепция является адаптацией Торговли Временем для людей, не желающих отказываться от прогнозов, плечей и стоп-лоссов.

Есть 4 правила:

1)    Диверсификация. Разделять входы по нескольким инструментам.

2)    Входить в каждый инструмент на сумму не большую чем ваш счёт.

3)    Шорты – непокрытая продажа – не нужны, т.к. у вас большой выбор инструментов и всегда найдётся одна идея для лонга (покупки).

4)    После взятия стоп-лосса, новый вход делать ниже уровня первого входа и ещё лучше ниже уровня, взятого стоп-лосса. Если входите выше уровня первого входа, то закрывайте сделку, как только будет отбит убыток по взятому стоп-лоссу.

Описанные 4 правила не дают никакой гарантии заработка, но их использование как минимум почти наверняка убережёт вас от мгновенной потери счета. Но самое главное, что, поторговав таким образом, вы получите бесценный практический опыт, за который другие платят потерей депозита причём зачастую неоднократной. А потом, возможно, этот опыт перерастёт в понимание рынка, которое позволит вам отказаться сначала от плечей, затем за ненадобностью от стопов, а потом и прогнозы вам не понадобятся, для того чтобы зарабатывать. Ведь однажды любые оковы, будь-то оковы разума, спадут, и лишь одно главное —  чтобы это не было слишком поздно. И тут в качестве завершения вспоминаются слова моего тёзки, у которого было 25 удачных дуэлей и одна роковая:

Любви, надежды, тихой славы
Недолго нежил нас обман,
Исчезли юные забавы,
Как сон, как утренний туман;

…