<HELP> for explanation

Блог им. traderblogger

Бинарные опционы — зло и лохотрон

Написал статью про очередной кухонный развод — бинарные опционы.

Кухонные технологии обмана доверчивых граждан не стоят на месте. Они постоянно изменяются по мере разоблачения старых методов или просто когда старые приемчики перестают работать.

2015 год можно по праву считать годом бинарных опционов. Реклама их льется из всех щелей. Скоро откроете микроволновку и оттуда: «Мы знаем как заработать на бинарных опционах».

В этой статье постараюсь объяснить, почему бинарные опционы — зло и лохотрон.

Начнем с самой простой и очевидной причины.

Бинарными опционами занимаются кто угодно, но только не лицензированные, подконтрольные государственному регулированию фирмы. Поэтому «кинуть клиента»  среди ДЦ бинарных опционов — дело чести.

Создается сайт, подключаются платежные системы для пополнения счета, вваливают денег на раскрутку, собирают деньги клиентов. Некоторое время работают выплачивая деньги от свежих приходов денег и потом благополучно закрывают сайт и переходят от какой-нибудь «pq options» к «brain option».

Процедура окучивания повторяется.

Бинарные опционы — зло и лохотрон

Бинарные опционы: агрессивная реклама

Откуда у ДЦ бинарных опционов столько денег на такую агрессивную рекламу?  Ответ на этот вопрос прост: ведь все проигранные деньги идут в карман ДЦ, а деньги крутятся серьезные. Часть из них можно потратить и на рекламу. Поэтому все ключевые слова в финансовой индустрии подскочили в цене и забиты бинарными мошенниками.

Но самое главное не в этом, а в том, что:

Проигрыш клиентов заложен в природу бинарных опционов

Но даже если предположить, что контора бинарных опционов — честные ребята :-) или вы попали только в самое начало работы и у вас есть гарантированное время в 3-9 месяца до закрытия конторы вы все равно обречены на проигрыш.

Ваш проигрыш заложен в модели бинарных опционов.  Здесь надо немного включить мозг и напрячься для понимания материала. Но я надеюсь, что вы хотите разобраться и возможно соскочите с этого лохотрона.

Немного теории по опционам.

Что такое классический опцион?  Это страховка. Тот кто покупает опцион — тот покупает страховку, тот кто продает опцион — тот продает страховку. Все мы сталкивались в жизни со страхованием. Тот же ОСАГО или КАСКО. В чем суть страховки?

Вы готовы потратить небольшую сумму денег на то, что если наступит страховой случай страховая компания выплатит вам большую сумму денег для ликвидации последствий от страхового случая.

Если страховой случай в течении действия страховки не наступит, то вы ничего не получаете и страховая компания заработала. Страховая компания живет за счет массовой продажи страховки и редких случаев наступления страхового случая. Причем соотношение страховки и страхового покрытия может быть и один к десяти и один к ста — зависит от вида страховки.

Вроде бы все ясно и понятно. С опционами все то же самое.

Рассмотрим опцион колл (call).  Покупатель опциона call платит премию продавцу опциона call. Он купил страховку на случай роста цены актива. И если цена вырастит выше определенной цены, то покупатель опциона заработает, а продавец — потеряет деньги. Полная аналогия со страховкой.

Но есть ньюнсы.

Посмотрите на график доходности покупателя опциона call:

Бинарные опционы — зло и лохотрон
График дохода покупателя опциона call Рис. 1

Покупатель сразу заплатил за опцион (заплатил премию) и больше этой премии не потеряет. Он заплатил за страховку.

Если цена актива начнет расти и станет выше некой отметки — выше цены исполнения (strike), то считаем что наступает страховой случай и он получает страховку.

Причем обратите внимание. Убыток покупателя опциона call изначально зафиксирован и не будет больше уплаченной премии. А потенциальная прибыль — не ограничена и растет тем больше, чем больше выросла цена на базовый актив.  Это очень важный момент, запомните его, вернемся к нему позже.

Теперь рассмотрим ситуацию со стороны продавца опциона call, то есть со стороны «страховой компании»:

Бинарные опционы — зло и лохотрон

График дохода продавца опциона call Рис. 2

Он (продавец опциона) изначально при продаже получает свою прибыль в виде премии за опцион и если не наступит страховой случай (цена актива не вырастит выше цены исполнения — strike), то продавец будет в прибыли.  Но если страховой случай произойдет, то придется выплатить страховое покрытие покупателю страховки.

И здесь ситуация обратная: прибыль продавца заранее известна и ограничена премией, а вот потенциальный убыток может быть большим и теоретически ничем не ограничен. Убыток будет расти до тех пор — пока растет цена на базовый актив. И это очень важный момент. Также запомните данную информацию.

Такая же картинка для другого вида опционов — put. Только там страховка покупается и продается в расчете на падение цены. Чтобы не усложнять и не загромождать статью не будем рассматривать данный вид опциона.

На бирже покупатель и продавец опциона — это два трейдера.  Они «встречаются» в биржевом стакане (depth of market — DOM) и при различных условиях определяют устраивающую друг друга цену сделки (премию) и покупают и продают опцион (страховку).  Причем как правило покупатели — это мелкие трейдеры или средние и как правило — не профессионалы. А продавцы — крупные инвестиционные дома или хеджеры (те кто на бирже не спекулирует, а хеджирует свои производственные риски).

Понятно почему продавцы — крупные инвест дома? Потому что в случае наступления страхового случая придется выплачивать крупные суммы покупателям опциона. Зато если страховой случай не наступит, то опционы сгорят, премия останется в кармане у продавца. То есть продавец (крупный инвест. дом) опционов ведет себя точно также как и страховая компания.

Где же наши бинарные опционы?


Вы наверное уже заждались, когда перейду к раскрытию мошеннической сути бинарных опционов? Уже скоро. :-)

В чем заключается простейшая стратегия мелких трейдеров- покупателей опционов? Они регулярно покупают опционы call в надежде на рост актива. Большинство опционов сгорает и уплаченная премия становится чистым убытком. Зато время от времени покупатель опциона call вытаскивает счастливый билет и цена на базовый актив стремительно растет и превышает цену исполнения (страйк). И его прибыль растет многократно.

Условно 5 покупок ни к чему не приводят — страховка не сработала и мы зря заплатили премию. Это убыток.

Зато шестая покупка сработала и премия по ней выросла в 15 раз.

Если предположить, что премия всегда была одной и той же, пусть 100 долларов и до «счастливого билета» покупатель терял свою ставку 5 раз, то общая его прибыль: 15*100 — 6*100 = 900 долларов.

Соответственно убыток продавца опционов равен 900 долларов.

Есть классическая поговорка про продавцов опционов: «Они клюют как курочка, зато срут как слоны». То есть могут длительное время собирать прибыль по чуть чуть, продавая опционы и получая небольшую премию с каждого проданного опциона. И это может длиться очень долго. Зато когда время от времени (пусть и редко) происходит экстраординарное событие, которое «невозможно было предположить» их убытки — колоссальны.

Что сделали ушлые пройдохи, которые продвигают бинарные опционы?

Конторы бинарных опционов — это классические продавцы опционов, то есть они продают страховку.

Они исключили самое главное из  опционов!  Ограничили свой убыток в случае наступления страхового случая.

Если страховой случай наступает, то страховая компания выплачивает страховое покрытие, которое оговорено в договоре. Купил страховку за 100 рублей на случай потери трудоспособности. Если потерял ее, то страховая тебе выплатит 5000 рублей. Соотношение страховки к страховому покрытию 1 к 50.

Если на классическом рынке цена базового актива вырастает выше цены исполнения, то соотношение страховки к страховому покрытию тем больше, чем больше выросла цена актива. Может быть и 1 к 10, может 1 к 50 и даже 1 к 100.

А что платят «бинарные»  мошенники в случае наступления «страхового случая»?  80%. То есть соотношение 1 к 1.8

Вот график доходов покупателя бинарного опциона:

Бинарные опционы — зло и лохотрон
Доходность ограничена 80% от ставки. Рис. 3

Сравните с рисунком 1.

А вот график доходов продавца  бинарного опциона:

Бинарные опционы — зло и лохотрон
График дохода продавца бинарных опционов. Рис. 4

Сравните с рисунком 3.

То есть их убыток заранее известен и он всегда меньше их прибыли.  То есть из поговорки «Они клюют как курочка, зато срут как слоны» они исключили вторую половину поговорки.

Это гениально!!!

Вряд ли клиенты бинарных опционов умнее трейдеров классическими опционами и поэтому рассмотрим те же самые условия покупки, что и выше, только в условиях бинарных опционов.

Человек 5 раз делал ставку на рост базового актива. Каждый раз ставил по 100 долларов. 5 раз ставка не сработала. И вот на 6 раз ему повезло и цена выросла и он, алилуя, заработал. Но сколько он заработал? 80 % от ставки, то есть ему с шестого раза удалось получить 80 долларов прибыли.
Давайте посчитаем его суммарный доход:

1,8*100-5*100= — 320 долларов убытков.

То есть в полностью аналогичной ситуации покупатель классических опционов получил 900 долларов дохода, а клиент бинарных опционов убыток в 320 долларов.
Выводы делайте сами.

ps БОНУС


Кроме того трейдеры классическими опционами могут продать ранее купленный опцион, если видят, что базовый актив не растет, не собирается расти или даже падает. Да, он при этом вернет не все деньги, но хотя бы часть. То есть купил страховку за 100 долларов (уплатил премию). Видит, что страховой случай до конца действия договора не наступит и решил продать эту страховку. Вряд ли на рынке он сможет продать эту страховку за 100 долларов (дураков нет), но за 80 или за 60 — вполне. То есть исходная ставка в 100 долларов сгорает не полностью, а только частично, что увеличивает суммарный доход.  В бинарных опционах этого нет, либо предлагается крайне ограниченным кругом и на худших условиях..


Статья-первоисточник>>>

 

норм разжевано
avatar

VpnS

VpnS, спасибо.
Рустам TradeInWest.ru, круто слушай! отлично расписал про этих лохотронщиков! этих разводил как грязи щас блин((
вот о клиентах сказ

avatar

VpnS

Рустам, с тех пор как ты был забанен, но смартлабике кой чего поменялось — копипаст то теперь запрещен!:)))
Тимофей Мартынов, поэтому я разместил полностью всю статью. Чтобы переходить не обязательно было.

Тем более статью написал сегодня часа два назад. И неизвестно чей сайт поисковики возьмут в первоисточник.

Тимофей, разве не полезная инфа для сайта? Мне ее удалить?
Рустам TradeInWest.ru, ))) лан, не удаляй
сам же писал
Тимофей Мартынов, ок.
Бинарные опционы можно как покупать так и продавать, ну то есть это как бы готовые стреддлы или стренглы, просто они сильно ограничены во времени.

Иван Петров, вы главного не поняли. В случае выигрыша — он [выигрыш] ограничен.
Поэтому смысла не имеет покупать и продавать. сюда сотку, сюда сотку. Потратили 200.
Одна из ставак сработала. Заработали 180.

Общие потери — 20 баксов. ГАРАНТИРОВАННО ПОТЕРЯЛ.
Супер бизнес?
Рустам TradeInWest.ru, Это обычный спрэд
Иван Петров, для продолжения дискуссии прошу уточнить что вы имеете в виду под обычным спрэдом в отношении бинарных «опционов»?
Рустам TradeInWest.ru, Вы говорите, мол 20% все равно теряешь, я говорю, что это можно списать (условно) на спрэдовые потери.
И кстати-бинарные опционы также можно закрывать до истечения их срока действия
Иван Петров, а зачем играть в гарантированно убыточные игры?
avatar

gib

gib, Вот участники ЛЧИ… сколько из них гарантировано убыточных? А они играют.
Иван Петров, гарантировано? Ни одного.
avatar

gib

gib, Вопросов больше не имею (ага-все прям взяли на ЛЧИ и выиграли, гарантировано)))))))))))))))))))))))))
Иван Петров, во ты дурак. :-)

Из утверждения, что нет ни одного гарантированно проигравшего не следует, что все гарантированно выиграют.

Почитай про булеву логику. Первый курс института.
avatar

gib

gib, Ну куда уж нам, значится как Вы говорите ээээ гарантировано проигравших нет… потом значится (с первого курса) гарантировано выигравших тоже нет.....

Ну ка ну ка… и куда мы пришли то логически? В парадоксы?
Иван Петров, если честно, то я в растерянности.
Мне сложно добавить то, что написал в статье. Вроде бы разжеваал все по максимуму.

И вы это называете спредовыми потерями?
А на чем тогда зарабатывать то?
Рустам TradeInWest.ru, Будем значит по порядку разбират Вашу статью:
Покупатель опциона теряет только премию -Вранье

Теряет премию и спрэд (цена покупки и ццена продажи разыне, мне надо Вам объяснять про стакан про биды и аски)

Покупатель опциона -мелкий трейдер а продавец крупный трейдер- ахахахахахххахахахахаах

Если маркет мейкер слил тебе опцион по неликвидному страйку, который стопудово зальется он будет покупать опц и динамично хеджировать продажу цилиндром или синтетикой

Мало того он (маркет мейкер) обязан быть и покупателем и продавцом.

Конечно-в паралельной Вселенной и книгах 1980 года так и написано, ка написали Вы, но жизнь теперь течет иначе.

Вспомните хотя бы Панду-они одни раскрутили рынок опционов по РТС на небывалые обороты, посмотрите их стратегию

В общем далее писать смысла нет, все фигня… в таком же духе с незнанием Вами вопроса.

Бинарные опционы стандартизированы как контракты на бирже, то есть значит они ничем не отличаются от жругих контрактов.

Работать надо как и со всякими инструментами только через проверенных брокеров, тогда проблем не будет.



Иван Петров, лады.
До свидания.
Рустам TradeInWest.ru, Лучше до новой статьи.
Может быть Вы начнете торговать опционами, изучите эту тему и не будете писать псевдо правдивые статьи.

Никогда не торгуйте любыми инструментами до конца не изучив их. Ну и торгуйте ими только у проверенных брокеров.

Кстати Робот Панда, команда которая выиграла ЛЧИ как раз таки и синтезировали (частично) бинарные опционы на ММВБ.
Рустам TradeInWest.ru, бинарные опционы в финансовой индустрии существуют уже как лет 20. Это всего лишь вариант комбинации двух опционов, например, купить колл-опцион 50, продать колл-опцион 100. Покупаешь опцион по цене бид, продаёшь опцион по цене аск. Теряешь на спрэде.
Смысл в том, что бинарные опционы сами по себе — это вполне нормальный финансовый инструмент, который может даже котироваться на бирже (например, www.cboe.com/binaries).
Но полно всяких мошенников, которые злоупотребляют этим (как впрочем форексом и прочим).
Bleeding Edge, про мошенников речь и идет.
А бинарники на сбое и бинарники про которые я пишу никак не пересекаются.

Общее у них только слово «бинарные».
толково, но лохов это не спасет
avatar

Люфт

Люфт, в целом да, вы верно говорите.

Но если 2-3 человека благодаря этой статье свалят с бинарников — уже хорошо. Не зря время потратил.
Люфт, так всеж хотя много бабок и прям щас! с нуля!
Робин Бобин, это точно.
Но хотеть — не значит мочь. :-)
ну они же по идее должны быть дешевле в несколько раз обычных опционов. если нет то действительной какой дурак их покупает.
ну как например лотерейный билетик, который позволяет выиграть миксер должен стоить дешевле того, у которого джек пот 80 млн
avatar

StockChart.ru

Ru-Ticker.com, нет, там нет «стоимости» опциона.
Ты просто делаешь СТАВКУ. Произвольную сумму.
хочешь 10 баксов, хочешь 1 бакс, или 400 долларов.

Получаешь в итоге 18, 1.8 или 720 если угадал.
или полностью теряешь свою ставку, если не угадал.

ps вроде бы есть лимиты верхние — чтобы одной ставкой не разорить контору. :-)
Рустам TradeInWest.ru, ну по идее цена ставки должна быть меньше… Например я ставлю 1 к 200 что газпром будет выше 140. Чем плохо?
Ru-Ticker.com, кто тебе даст так поставить?
ты можешь только поставить, что ГП будет выше 140. А соотношение задает дц бинарных опционов. и оно только 1 к 1.8
что выгоднее — бинарный опцион или обычный — надо считать. А если клиент не умеет считать — так сам Бог велел у дурочка деньги отобрать
avatar

StockChart.ru

Ru-Ticker.com, ну считайте.
Bleeding Edge, сорри, но удалю ссылки.
А то меня Тимофей опять забанит.

Напишите про них статью, если хотите. Удачи.
Bleeding Edge, и еще один момент.
ДЦ может быть и не мошенник в классическом понимании: то есть я ведь и написал в статье: «Но даже если предположить, что контора бинарных опционов — честные ребята».

То есть они предлагает публично определенные условия (публичная оферта). Но сам мезанизм бинарных опционов с ограниченным доходом ПОКУПАТЕЛЯ опциона я считаю не честным. И явно проигрывающим классическим опционам.
Рустам TradeInWest.ru, ничего картинка не напоминает: www.optionsplaybook.com/option-strategies/long-call-spread/
?
Bleeding Edge, а вы совместите рисунки 3 и 4. и увидите что клиент бинарника в безвоздушной зоне убытка в 20%.
Рустам TradeInWest.ru, 10%, Карл!
avatar

billy

Сейчас бинарники вводят многие крупные компании — к примеру OANDA. У Дукаса есть, да — не помню — у многих
Значит ли это — что они все кухни?
И им нельзя доверять априори?
avatar

moroz

moroz, одна из этих компаний и без бинарников — кухня. Давно доказано и очевидно.

И бинарные опционы плохи сами по себе и вне зависимости от того кто их вводит: кухня или нет.

smart-lab.ru/blog/286984.php#comment4627351
На самом деле в бинарниках ничаго плохого нет и они по сути очень хороший инструмент. Да сейчас бинарники используются всякими мелкими конторами — у которых очень большая премия. Но используются ими потому что их очень просто донести до необразованной публики.

Для профи бинарники — отличный инструмент — например для отыгрывания новостей, и других коротких явлений с большими плечами. И ничаго плохого нет в них — это просто ставки.
avatar

gluhov

gluhov, пффф.
Зачем ТАК заморачиваться… нет спасибо конечно, что все довольно хорошо разжевали, для особо въедливых (обычно таких на бинарных опционах и вообще на разводилове нет), но все же...

Как по моему логика простая и железная, и следует из ваших первых мыслей: бинарные опционы нам НАВЯЗЫВАЮТ агрессивной рекламой из всех щелей… а НАВЯЗЫВАЮТ/ВТЮХИВАЮТ/ВПАРИВАЮТ и т.д. ВСЕГДА то, что пользы не несет, особенно если в этом есть БЫСТРОЕ ОБОГАЩЕНИЕ:)) МММ, ПИРАМИДОНЫ, БИНАРНЫЕ ОПЦИОНЫ, ФОРЕКС КОНТОРЫ, ДУ (когда тебе звонят с неизвестного номера и отказываются сказать откуда узнали твой), продажа неликвида, зазывы в секты и т.д.

Поэтому если есть агрессивный маркетинг — обходи стороной, целее будешь:))
avatar

Zaorish

разделяя пафос статьи, совет неугомонившимся — ставить в букмекерских конторах, надежность и выплаты выше — до 90%.
avatar

billy

billy, согласен. Так хоть и развлекутся и в спорте лучше будут разбираться.
Плюсанул пост. Наконец-то мне объяснили про суть обычных опционов так просто, что мне стало всё понятно.
avatar

Specialist

Specialist, спасибо.

Но мне кажется вы иронизируете и троллите. Я точно не ставил цель рассказаать про обычные опционы :-). Так как не считаю себя знатоком и тонким ценителем опциков.
Рустам TradeInWest.ru, Вовсе нет. Я искренне поблагодарил. А то читал уже простыни на смартлабе на тему опционов-только потерял время, но теперь благодаря Вам — запомнил на всю оставшуюся жизнь. А про бинарные опционы детали не знал до этого, теперь узнал и пользоваться ими никогда не буду.
Specialist, приятно читать.
Еще раз спасибо за отзыв.
Specialist, если юзаете соц. сети, то можете сделать репост на исходник статьи. Возможно сможете уберечь кого-нибудь из друзей от этой заразы.

Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
Регистрация
UP