<HELP> for explanation

Блог им. Rustem

Корреляционный анализ активов на R

Идеальная корреляция активов. Как такое возможно?
 
Корреляционный анализ активов на R 
 
Просто это один и то же инструмент, RUB это курс рубль-доллар, SI – это доллар-рубль. Привел его в начале, что бы понятны были последующие картинки. Чем меньше число 1.00 и чем больше разбросаны точки, тем меньше корреляция между инструментами. Интервал исследования 2006-2013 г.
 
 Корреляция между некоторыми товарами:
 Корреляционный анализ активов на R


Т.к. CRB это индекс, скорее всего в нем большая доля, учитывающая энергетические фьючерсы, соответственно нефть (BR) имеет высокую с ним корреляцию. И понятно значение 0.92 имеют золото (GС) и серебро (SL).
 
Посмотрим, как коррелирован RUB c рядом мировых валют:
Корреляционный анализ активов на R 
 
Визуальное впечатление, что RUB ни с кем не коррелирует, не синхронен, скорее отражает другие параметры (ввод-вывод капитала и т.д.). Зато австралийский доллар (AD), канадский – (CD) и мексиканский песо – (MP), относительно лучше скоррелированы.
 
Взаимосвязь индекса RTS c различными группами активов и между ними:
Корреляционный анализ активов на R 
Здесь наибольшие очки набрали связи золото – бонды, доллар – золото, S&P500 – VIX. Индекс RTS набрал наибольшую корреляцию с RUB и S&P500 за 8 лет.
 
За меньший интервал исследования могут получится другие данные. Например, ниже представлен рисунок за последние 4 года (2009-2013), на нем видны отличия от периода 8 лет. Это лучший вариант рассмотрения, т.к. в течение 4 лет макрополитика регуляторов могла быть изменена, возникают новые крупные тренды и др.:
 Корреляционный анализ активов на R
Все коэффициенты корреляции RTS c 24 инструментами за последние 4 года (2009-2013) в виде таблицы:
 
        attr_importance
x$RTSVX    0.27437715
x$CRB       0.45090065
x$BR         0.29604440
x$HO        0.31069644
x$C          0.09495694
x$SB        0.40008070
x$W         0.51831220
x$AD        0.18531999
x$CD        0.60432697
x$MP        0.45228187
x$EU        0.68011784
x$BP        0.50058214
x$RUB      0.85892652
x$SI         0.85892482
x$DX        0.52608145
x$JY         0.33778246
x$GC        0.16056065
x$SP        0.16878569
x$SL        0.56771950
x$HG        0.90782964
x$US        0.45043906
x$TY        0.39929944
x$VIX       0.12946964
 
RTS набрал наибольшую корреляцию с RUB и с медью (HG). Нефть, как ни странно, имеет меньшее влияние (как вы уже замечаете по последней макроэкономической статистике РФ и не только).
 
Этот пост скорее продолжение, несколько другой вид на те же инструменты.
Сопутствующий исходный код здесь, данные по 25 инструментам.
 

да!, Вас уже двое
avatar

2153sved

Как именно Вы считаете корреляцию?
Ведь фьючерсы имеют даты экспирации, на которых цены терпят разрыв при формальной склейке.
Или Вы считаете приращения день за днем. Или еще как-то.
Вопрос, на самом деле не праздный.
Дело в том, что работа с корреляционными функциями не так проста, как может показаться. Ведь нас не числа интересуют, а предсказательная сила.
avatar

SergeyJu

SergeyJu, В архиве есть база склеенных фьючерсов, бесплатных баз, даже дневных графиков сложно найти (один — www.quandl.com/futures, другой www.tradingblox.com/free-historical-trade-data/ и Финам — здесь есть свои недостатки), от зарубежных брокеров через терминал можно экспортировать данные.

В среде R, наверное тоже возможно получить цельные фьючерсы, ещё до конца не разобрался как.

При расчете корреляций использовались цены закрытия. Смотрите архив, там есть эксель-таблицы.

Пока считаю, что расчеты верны.
Терминал ThinkOrSwim умеет считать корреляцию по клееным фьючам.
Привет Rustem

Вопрос про корреляцию с медью — она опережающая или отстающая?
avatar

Ma3aXaKa

Ma3aXaKa, в данном анализе, выявлена внутридневная. Смотря на графики вижу что либо опережающая, либо синхронная.

По фундаменталу медь, на сколько я знаю, для промышленности и развивающихся рынков раньше была опережающим индикатором (как наличие спроса)

Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
Регистрация
UP