<HELP> for explanation

Блог им. l-way

Вопрос по цене фьючерсов на облигации


Трейдеры-коллеги,
подскажите пожалуйста, как правильно перевести стоимость фьючерса на облигации в текущую процентную ставку по ним?

Пример:
трежеря 10-ки, текущая стоимость фьючерса 127'200. 
бунды ФРГ, текущая стоимость 141,19 

Как получить проц ставку для этих фьючей? 
 

по TY10 — это облигация с 6% купоном и погашением через 10 лет
доходность посчитаете?
avatar

billikid

billikid, прикинул немного, получается как то так: при погашение, если покупали по номиналу — получаем 160%. Текущая стоимость tsy10 — 127% от номинала, т.е. реальная маржа при погашении 160-127 = 33%. От текущих затрат (т.е. от вложенных 127%) это получает 33/127*100=25,98. Далее делим на 10, чтобы годовую посчитать — получается 2,59. Вроде похожу на истину. Все так?
avatar

l-way

l-way, приблизительно верно
это без реинвестирования купона расчет

www.cfin.ru/finanalysis/inexcel/2-2-1.shtml
www.micex.ru/markets/stock/securities/nkd формулы расета
billikid, спасибо!
avatar

l-way

Максим Власкин, за ссылку спасибо, но хотелось понять алгоритм расчета
avatar

l-way

кулькулятор же есть на сайте бирже
futofz.rts.micex.ru/ru/calc.aspx
avatar

astic

astic, Кость, человеку трежеря и бундесы надо :)
хренасе! высокая наука! ++++
Ира, и на том спасибо :)
avatar

l-way


Только зарегистрированные и авторизованные пользователи могут оставлять комментарии.

Залогиниться

Зарегистрироваться
....все тэги
Регистрация
UP